Donchanski kanali koriste se za iskazivanje volatilnosti, proboja i potencijalnih uvjeta prekupacije / preprodaje za vrijednosnice. Donchian sustav koristi podesive pojaseve koji su postavljeni jednaki najvišim najvišim n-periodima i najnižim padovima kroz pomični prosjek. Gornji i donji rub Donchian kanala također mogu tvoriti učinkovite razine podrške i otpora, posebno ako se koriste u kombinaciji s drugim tehničkim pokazateljima.
Većina trgovačkih sustava Donchiea koristi četverosatnu ili pet-tjednu pokretnu prosječnu liniju. Osnovna analiza Donchian kanala čeka da uoči točku gdje cijena vrijednosnog papira probije gornji ili donji pojas, kada trgovac ulazi u dugu ili kratku poziciju. Na primjer, kada cijena premaši maksimum iz prethodna četiri tjedna, većina ih se dugotrajno pokriva i pokriva svoje kratke pozicije.
Donchian kanali također čine prirodne partnere s još jednim pokazateljem pomičnih prosjeka za crossover strategiju. Srednja linija Donchian pokretnih prosjeka vjerojatno će u ovim situacijama tvoriti kratkoročni prosjek, iako su neki koristili 20-dnevni Donchian kanal zajedno s pet ili 10-dnevnim kanalom za izlaz iz položaja prije nego što konsolidacija pređe u kratku -ročni profit.
Opasnost od uključivanja Donchian kanala u strategiju trgovanja leži u njihovoj jednostavnosti. Vrlo je lako uočiti proboj s gornje ili donje granice, ali ti su događaji sami po sebi neinformativni. Na primjer, prekid može ukazivati na početak dugoročnog trenda ili može pokrenuti mogući preokret. Donchanski kanali ne pružaju nove informacije; oni samo dopuštaju trgovcu da vizualizira informacije koje se lako mogu dobiti na druge načine. Najbolje ih se koristi kao alate za potvrdu zajedno s ostalim alatima za analizu.