Što je serija 66?
Series 66 je ispit i licenca koja treba kvalificirati pojedince kao predstavnike savjetnika za ulaganja ili agente za vrijednosne papire. Serija 66, poznata i kao Jedinstveni ispit kombiniranog državnog prava, pokriva teme važne za pružanje investicijskih savjeta i izvršavanje transakcija s vrijednosnim papirima.
Od prosinca 2018. godine Sjevernoameričko udruženje administratora vrijednosnih papira (NASAA), koje stvara ispit Series 66, ažuriralo je svoja pitanja zbog nedavnih promjena poreznog zakona. Pitanja koja se koriste u poreznom zakonu 2018. postavljena su u siječnju 2019. godine.
Razumijevanje serije 66
Certifikat Series 66 razvio je NASAA na temelju zahtjeva iz industrije. Ispitom upravlja Regulatorno tijelo za financijsku industriju (FINRA), koje je također odgovorno za obradu i širenje rezultata ispitivanja. FINRA-in ispit iz Serije 7 uvjet je potrebne za Series 66, što znači da ga treba uspješno završiti zajedno sa Seriesom 66 prije nego što se kandidat može prijaviti za registraciju u državi.
Ne postoji redoslijed kojim se moraju preuzeti serije 7 i serije 66. Pojedinci koji su prošli Seriju 7 mogu polagati Seriju 66 kako ne bi morali polagati teži ispit iz Serije 65.
Ključni odvodi
- Pojedinci koji žele postati predstavnici savjetodavnih investitora ili agenti za vrijednosne papire moraju polagati ispite Series 66 i Series 7. Ispit Series 66 ima 100 postavljenih pitanja višestrukog izbora, a kandidat mora pravilno odgovoriti na 73 pitanja kako bi mogao proći. Opsežni ispit obuhvaća teme kao što su ekonomski faktori, karakteristike investicijskih sredstava, strategije preporuke za ulaganje klijenta / kupca i zakoni i propisi.
Series 66 Struktura ispita
Sadržaji ispita Series 66 uključuju 100 ocjene s višestrukim izborom i 10 pitanja s prethodnim testiranjem koja nisu ocjenjena. Kandidati imaju najviše 150 minuta za završetak ispitivanja.
Da bi postigao prolaznu ocjenu, kandidat mora točno odgovoriti na 73 od 100 postavljenih pitanja. Administrator ispita osigurava elektroničke kalkulatore za kandidate koji ih mogu koristiti, a to su jedini dozvoljeni kalkulatori u sobi za ispite. Na raspolaganju su marker za suho brisanje i bijela ploča.
Oštrim kaznama izriču se svi uhvaćeni u varanju ili pokušaju varanja na ispitu Series 66.
U sobi za ispitivanje nisu dopuštene bilo kakve studije ili referentni materijali, a postoje stroge kazne za one koji su uhvaćeni u varanju ili pokušaju varanja. Poslodavac može prijaviti kandidata za ispit ispunjavanjem obrasca U4 ili obrasca U-10 i plaćanjem 165 $ pristojbe za ispit. FINRA-ova serija 66 informativna stranica sadrži dodatne detalje.
Sadržaj ispita 66
NASAA ažurira informacije o sadržaju ispita i objavljuje ih na mreži. Od ožujka 2019. ispitna pitanja raspoređuju se na sljedeći način:
- Ekonomski čimbenici i poslovne informacije (5%): Ovaj odjeljak sadrži pet pitanja o financijskom izvještavanju (kao što su financijski omjeri, podnesci u SEC-u i godišnja izvješća), kvantitativnim metodama (poput interne stope prinosa i neto sadašnje vrijednosti) i vrstama rizik (kao što su tržišni, kamatne stope, inflacija, politički, likvidnost i drugi rizici). Karakteristike investicijskog vozila (20%): 20 pitanja iz ovog odjeljka uključuju, ali nisu ograničeni na: metode koje se koriste za vrednovanje vrijednosnih papira s fiksnim dohotkom, vrste i karakteristike izvedenih vrijednosnih papira, alternativna ulaganja i proizvodi utemeljeni na osiguranju. Preporuke i strategije ulaganja klijenta / kupca (30%): 30 pitanja iz ovog odjeljka uključuju, ali nisu ograničeni na: vrste klijenata (uključujući pojedince, poduzeća i povjereništva i imanja), profiliranje klijenta (uključujući financijske ciljeve, trenutni financijski status i toleranciju na rizik), teoriju tržišta kapitala, portfelj strategije upravljanja, porezna razmatranja, mirovinsko planiranje, trgovinski računi i mjerenje uspješnosti. Zakoni, propisi i smjernice, uključujući zabranu neetičkih poslovnih praksi (45%): Ovaj odjeljak sadrži 45 pitanja o državnim i saveznim aktima o vrijednosnim papirima, zajedno s povezanim pravilima i propisima, etičkom praksom i fiducijarnim obvezama.
