Što je oročeni zajam?
Termin zajam je zajam od banke na određeni iznos koji ima određeni raspored otplate i fiksnu ili promjenjivu kamatnu stopu. Termin zajam je često prikladan za male tvrtke s solidnim financijskim izvještajima. Također, pojam zajma može zahtijevati značajnu predujam za smanjenje iznosa plaćanja i ukupnih troškova zajma.
Termin zajam
Kako radi pojam zajma
Kod zaduživanja poduzeća, pojam zajma obično je za opremu, nekretnine ili obrtna sredstva koja se otplaćuju između jedne i 25 godina. Mala tvrtka često koristi novac od pozajmice za kupnju osnovnih sredstava, poput opreme ili nove zgrade za svoj proizvodni proces. Neka poduzeća posuđuju novac potreban za rad iz mjeseca u mjesec. Mnoge su banke uspostavile programe oročenih zajma upravo kako bi pomogle tvrtkama na ovaj način.
Izraz zajma ima fiksnu ili promjenjivu kamatnu stopu - koja se temelji na referentnoj stopi poput američke glavne stope ili ponuđene kamatne stope u Londonu (LIBOR) - mjesečnog ili tromjesečnog rasporeda otplate i određenog datuma dospijeća. Ako se prihod od zajma koristi za financiranje kupnje imovine, vijek trajanja te imovine može utjecati na raspored otplate. Zajam zahtijeva osiguranje osiguranja i strog postupak odobravanja kako bi se smanjio rizik od neplaćanja ili neuspjeha u plaćanju. Međutim, oročeni zajmovi uglavnom nemaju nikakvu kaznu ako se otplaćuju unaprijed.
Ključni odvodi
- Termin zajam je kredit koji banka izdaje za fiksni iznos i fiksni raspored otplate, bilo s fiksnom ili promjenjivom kamatnom stopom. Poduzeća često koriste sredstva od terminskog zajma za kupnju osnovnih sredstava, poput opreme ili nove zgrade za svoj proizvodni proces.Termni zajmovi mogu biti dugoročni instrumenti s fiksnim plaćanjima, dok kratkoročni i srednjoročni zajmovi mogu zahtijevati balonske isplate.
Vrste oročenih zajmova
Oročeni krediti dolaze u nekoliko varijanti, što obično odražava životni vijek zajma.
- Kratkoročni zajam, koji se obično nudi tvrtkama koje ne ispunjavaju uvjete za kreditnu liniju, obično traje manje od godinu dana, mada se može odnositi i na zajam do 18 mjeseci ili slično. Srednjoročni zajam uglavnom traje više od jedne, ali manje od tri godine, a isplaćuje se mjesečnim obrocima iz novčanog toka tvrtke. Dugoročni zajam traje tri do 25 godina, koristi imovinu tvrtke kao kolateral i zahtijeva mjesečna ili tromjesečna plaćanja iz dobiti ili novčanog toka. Zajam ograničava ostale financijske obveze koje društvo može preuzeti, uključujući ostale dugove, dividende ili plaće glavnice i može zahtijevati iznos dobiti izdvojen za otplatu zajma.
I srednjoročni zajmovi i kraći dugoročni zajmovi također mogu biti balonski zajmovi i dolaze s balonskim plaćanjima - takozvani, jer posljednja rata nabubre ili "baloni" u puno većem iznosu od bilo kojeg prethodnog.
Iako glavnica oročenih zajmova tehnički ne dospijeva do dospijeća, većina oročenih zajmova posluje po zadanom rasporedu i zahtijeva određenu veličinu plaćanja u određenim intervalima.
Primjer vremenskog zajma orijentiranog na tvrtku
Zajam za malog gospodarstva, službeno poznat kao zajamčeni 7 (a), potiče dugoročno financiranje. Kratkoročni zajmovi i revolving kreditne linije dostupni su i za pomoć u neposrednim i cikličnim potrebama radnog kapitala tvrtke. Rokovi za dugoročne zajmove razlikuju se ovisno o sposobnosti otplate, namjeni zajma i vijeku trajanja financirane imovine. Rok za dospijeće kredita je 25 godina za nekretnine, sedam godina za obrtni kapital i deset godina za većinu drugih zajmova. Zajmoprimac otplaćuje zajam uz mjesečno plaćanje glavnice i kamata.
Kao i kod bilo kojeg zajma, isplata zajma s fiksnom kamatnom stopom ostaje ista jer je kamatna stopa konstantna. Suprotno tome, iznos plaćanja zajma s promjenjivom stopom može varirati jer kamatna stopa može varirati. Zajmodavac može uspostaviti SBA zajam s plaćanjem samo za kamate tijekom faze pokretanja ili širenja tvrtke. Kao rezultat toga, posao ima vremena za ostvarivanje prihoda prije punog plaćanja. Većina SBA kredita ne dopušta balonsko plaćanje.
SBA naplaćuje zajmoprimcu naknadu za plaćanje unaprijed samo ako zajam ima ročnost od 15 godina ili duže. Poslovna i osobna imovina osiguravaju svaki zajam dok vrijednost povrata ne bude jednaka iznosu zajma ili dok dužnik nije obećao svu imovinu kao razumnu.
