Najava oblačkog giganta Salesforce.com Inc. (CRM) o kupovini tvrtke za analizu podataka Tableau Software Inc. (DATA) za oko 15, 7 milijardi dolara vjerojatno će potaknuti utrku u naoružanju među Microsoft Corp. (MSFT), International Business Machines Corp. (IBM) i drugi glavni igrači koji nastoje zaštititi svoje tržišne udjele. Citigroup je u nedavnoj bilješci klijentima istaknuo najvjerojatnije nove ciljeve preuzimanja unutar oblaka, analitičke i softverske tvrtke.
Prema Barronovom popisu Citigroupa prema tržišnom ograničenju:
- Alteryx Inc. (AYX): 6, 89 milijardi dolaraTalend SA (TLND): 1, 23 milijarde dolaraMongoDB Inc. (MDB): 9, 13 milijardi dolara Elastična NV (ESTC): 5, 33 milijarde dolara Cloudera Inc. (CLDR): 1, 45 milijardi dolaraMicrostrategy Inc. (MSTR): 1, 36 milijardi dolaraTeradata Corp. (TDC): 4, 26 milijardi USD
Što to znači za investitore
Akvizicija Tableau-a od strane Salesforce-a je četvrti po veličini tehnološki ugovor u svijetu ove godine i pokazuje namjeru Salesforce-a da brani svoju trenutnu vodeću poziciju na tržištu softvera za upravljanje odnosima s kupcima. I Microsoft i Adobe počeli su se upadati u ono što Saleforce posljednjih godina vidi kao svoju glavnu travu. Salesforce je također kupio internetsku uslugu MuleSoft Inc. za 6, 5 milijardi dolara prošle godine i platformu za e-trgovinu Demandware Inc. za 2, 8 milijardi dolara u 2016. godini.
"Microsoft ostvaruje ukupni dobitak na tržištu i ovo je način da uzvrate, " rekao je analitičar Wedbush za vrijednosne papire Steve Koenig za Wall Street Journal. "To proširuje njihovo rivalstvo iz temelja na tržištu analitike."
Posao Salesforce-Tableau samo je najnoviji znak da softverski divovi i divovi u oblaku žele proširiti i obraniti svoje tržišne udjele putem M&A ugovora. Google je prošlog tjedna kupio Looker za 2, 6 milijardi dolara, a Microsoft kupuje utakmicu kako bi pojačao svoj oblačni posao Azure. IBM je kupio Red Hat za 34 milijarde dolara, a SAP je kupio Qualtrics za 8 milijardi dolara prošle godine.
Tvrtka za računalni softver Alteryx mogla bi biti jedna od sljedećih meta, što predstavlja jak strateški spoj i za IBM i za Microsoft, navodi Citigroup. Tvrtka bi mogla pružiti programerima i krajnjim korisnicima koji bi mogli privući ljude na IBM-ovu Watson AI platformu ili bi mogli stvoriti sinergiju s Microsoftovom uslugom računalstva u oblaku Azure.
Tvrtka za integraciju podataka u oblak i podatke Talend je još jedan jaki kandidat za IBM-ovu akviziciju, jer bi njegov fokus na velikim podacima i oblaku nadopunio IBM-ovo naslijeđeno poslovanje s integracijom. U tom slučaju, tvrtka bi također bila snažna pogodnost za Oracle.
Prema Citijevim istraživačima, tvrtka Elastic za informatičku tehnologiju i analizu podataka vjerojatno bi se najbolje uklopila s Microsoftom. Elastikove snage mogle bi se dobro uskladiti s Githubovim i Microsoftovim otvorenim kodom poslovanja, a njegove mogućnosti zapisivanja i pretraživanja bile bi lijep dodatak Azureu.
Gledajući unaprijed
Dok se divovi koji rade na oblaku i dalje bore za obranu i širenje svojih travnjaka, očekujte da će dionice potencijalnih ciljeva dobiti poticaj, posebno uzimajući u obzir snažnu premiju od 42% Salesforce koja će pri kupnji platiti više od Tableau-ove tržišne vrijednosti.
