Što je Vanishing Premium
Nestala premija je naknada koja se plaća za policu osiguranja sve dok novčana vrijednost police ne naraste dovoljno za pokriće naknade.
BREAKING DOWN Vanishing Premium
Nestala premija pruža nositelju polise životnog osiguranja mogućnost plaćanja premije iz gotovine nabirane u polici, a ne putem plaćanja osiguranika. Premija nestaje samo u smislu da je osiguranik nakon određenog razdoblja više ne mora plaćati iz svog džepa. Sredstva za premije jednostavno dolaze iz dividendi bačenih novcem akumuliranim u investiciji. To omogućava osiguraniku da novac koji inače bude potreban za premije, stavi u neku drugu, unosniju upotrebu. Također jamči da pokriće osiguranja neće prestati jer se plaćanja premije izvršavaju automatski.
Potrošači zainteresirani za politike s nestajućim premijama trebali bi pomno paziti na matematiku koja se koristi kako bi opravdali datum kada će premije nestati. Kako bi se uklonile premije, temeljna ulaganja u politiku moraju održavati kamatne ili dividendne stope dovoljne za plaćanje.
Pretjerano optimistične pretpostavke i nestajuće premije
Povijesno gledano, nestajuće premije uključene su u sheme prijevara u osiguranju u kojima su osiguravatelji koristili pogrešne ilustracije prodaje kako bi zavarali potencijalne klijente da vjeruju kako će njihove premije nestati mnogo prije nego što stvarno jesu. Nerealne pretpostavke o kamatnim stopama i povratima ulaganja mogu donijeti veliku razliku kada investitor pokuša prikupiti dovoljno glavnice da odbaci dividendu na definiranom pragu, što u biti opisuje slučaj nestajuće premije. Na primjer, razmislite o polisu životnog osiguranja s premijom od 5000 dolara. Da bi premija nestala, akumulirana novčana vrijednost police mora odbaciti godišnju dividendu od 5000 USD. Uz kamatnu stopu od 5 posto, novčana vrijednost police trebala bi doseći 100 000 USD da bi se oslobodila premije. Cjelokupne životne politike obično nude minimalni godišnji broj rasta zajedno s očekivanim brojem rasta koji ovisi o uspješnosti portfelja ulaganja osiguravajućeg društva. Minimalna stopa rasta mogla bi zahtijevati znatno više vremena za postizanje praga potrebnog za nestanak premija, a to bi uspjelo samo ako kamatna stopa ostane dovoljno visoka da zadrži iznos praga glavnice na mjestu.
S obzirom da premije ne nestaju toliko jer smanjuju isplatu dividendi, pametni ulagači će izračunati ukupni trošak cjelokupnog ulaganja s nestajućim premijama i uspoređivati ga s jeftinijim opcijama, kao što su rok trajanja, izračunavajući potencijal naopako od ulaganja u razliku između tih dvije premije cijene u drugom investicijskom vozilu.
