Što je Izjava o kupnji i prodaji?
Izjava o kupnji i prodaji (P&S) navodi detalje o prodaji i prebijanju terminske ili opcijske pozicije. Trgovac futurnom provizijom (FCM) šalje izjavu kupcu nakon što je položaj premješten (zatvoren). Uključuje broj kupljenih ili prodanih ugovora i cijene koje su primljene, bruto dobit ili gubitak, troškove provizije i neto dobit ili gubitak od transakcije. Izjava sa potvrdom može biti popraćena.
Ključni odvodi
- Izvještaj o P&S-u prikazuje detalje o cijenama i učincima transakcije na futures računu. U njemu se navodi broj ugovora o terminskim ugovorima ili opcija u zaključnom poslu, kao i promjene stanja. Ova izjava je u suprotnosti s izjavom o potvrdi koja detaljno opisuje otvaranje položaja.
Razumijevanje Izjave o kupnji i prodaji (P&S)
P&S izjava služi kao sažetak najnovije transakcije prebijanja transakcije koja zatvara sve otvorene pozicije. Dostavlja detalje o transakciji i svim promjenama marže. Slično je i s primitkom za terminske transakcije. Također izvještava o novom saldu računa, bilo kroz dobitke ili gubitke na poziciji, a također i kada kupac doda ili povuče sredstva.
Suprotno tome, potvrdna izjava, koju je poslao i trgovac futurnom komisijom (FCM), daje detalje o otvaranju ili pokretanju terminske ili opcijske pozicije. Ova izjava navodi broj kupoprodajnih ili prodanih ugovora i cijene po kojima su ugovori kupljeni ili prodani.
Trgovci nagradnim provizijama također šalju izjave o P&S-u nakon drugih događaja koji mijenjaju stanje na računu. To uključuje depozite klijenta, povlačenje marže i kada FCM sam stavlja višak marže u instrument koji donosi kamatne stope kako bi maksimizirao povrat klijenta.
Trgovac s Futures provizijama igra ključnu ulogu u omogućavanju kupcima da sudjeluju na futures tržištima. FCM je pojedinac ili organizacija registrirana pri National Futures Association (NFA) koja je uključena u prikupljanje ili prihvaćanje naloga za kupnju ili prodaju futures ili opcija na futures u zamjenu za plaćanje novca (provizije) ili druge imovine od kupaca. FCM je također odgovoran za prikupljanje marži od kupaca.
Poravnanje pozicija
Iako nije njegova jedina funkcija, izvod o kupnji i prodaji omogućuje kupcu da zna kada se postojeća pozicija, duga ili kratka, zatvori, naziva se kompenzacija položaja. Konkretno, transakcija prebijanja je aktivnost koja točno poništava rizike i koristi drugog instrumenta u portfelju. Trgovac ga koristi kada nije moguće zatvoriti ili završiti izvornu transakciju po želji. Nemogućnost zatvaranja pozicije često se događa s opcijama i drugim složenijim instrumentima financijskog trgovanja.
Na primjer, ako je kupac kupio jedan futures, kasnija prodaja tog ugovora detaljno je opisana u P&S-u. Međutim, ako je kupac držao kratku poziciju, kupnja ekvivalentnog terminskog ugovora kompenzirala bi taj kratak efektivno uklanjajući izloženost kupca tom tržištu.
Djelomična prodaja i odstupanja se također pojavljuju u P&S izjavama.
