Nakon rangiranja kao prošlogodišnji sektor s najboljim rezultatima i jedina grupacija u S&P 500 koja je zabilježila negativan godišnji prinos, sektor zdravstvene zaštite naglo se odbija od 2017. godine. Taj su porast naglasila nekoliko zdravstvenih ustanova velikog imena fondovi kojima se trguje na burzi (ETF-ovi) koji se u srijedu penju na vrhunce od 52 tjedna, grupa koja uključuje Fidelity MSCI Health Care ETF (FHLC).
FHLC je predstavljen u listopadu 2013., kao dio Fidelityjevog šireg paketa ETF-ova u sektoru. Do trenutka kada je Fidelity pokrenuo sektorski ETF-ovi, grupa koja sada uključuje 11 fondova ili po jedan za svaki S&P 500 sektor, polje sektorskih ETF-a već je bilo vrlo konkurentno i pretrpano.
ETF-ovi iz Fidelity sektora, posebno FHLC, bili su uspješni jer je gigant fonda podcjenjivao sve svoje rivale, uključujući Vanguard, na honorarima. Na primjer, godišnja naknada FHLC-a iznosi samo 0, 084%. Protuvrijednost Vanguard ETF, Vanguard Health Care ETF (VHT), naplaćuje 0, 1% godišnje. Ulagači koji stvarno vole zabiti novce, mogu ostvariti dodatnu uštedu pomoću FHLC-a trgujući ETF-om s Fidelity, gdje je to dostupno bez provizije.
FHLC slijedi MSCI USA IMI Health Care indeks s najvećim udjelom, referenca koja ETF-u daje izgled sličan konkurentima. Proizvođači farmaceutskih proizvoda i biotehnološke tvrtke kombiniraju za nešto više od 55% FHLC-ovog popisa - kombinirana težina koja je usporediva s onim koji će ulagači naći s direktnim konkurentima FHLC-a. Proizvođači zdravstvene opreme i pružatelji usluga kombiniraju gotovo 38% FHLC-ove težine.
ETN s direktnim upoređivanjem vjerojatno je VHT zbog velikog broja dionica koje posjeduju ti ETF-ovi. FHLC ima 347 zdravstvenih naziva, dok je VHT-ov popis 358. Oba ETF-a imaju više od pet puta više udjela u usporedbi s onim u Healthcare Select SPDR (XLV), najvećem ETF-u za zdravstvo. Veći redovi znače da FHLC i VHT sadrže više malih čepova, iako to nije dovelo do znatno različitih prinosa. U protekle tri godine, FHLC je porastao za 36, 6% u odnosu na 37% za XLV, a FHLC je bio 40 baznih bodova hlapljiviji od XLV tijekom tog razdoblja.
Iako je bio kasni ulazak u gužve na području ETF-a, FHLC je bio uspješan, što ukazuje da je marka Fidelity smislena u poslu s ETF-om. FHLC ima gotovo 662 milijuna dolara imovine pod upravljanjem, što ga čini jednim od najvećih Fidelity ETF-ova. ETF je do sada dodao gotovo 54 milijuna dolara nove imovine.
