DEFINICIJA Fonda ciljanog rizika
Fond ciljanog rizika je vrsta fonda za raspodjelu imovine koji sadrži raznoliku kombinaciju dionica, obveznica i drugih ulaganja radi stvaranja željenog profila rizika. Upravitelj fonda ciljanog rizika fond je odgovoran za nadzor svih vrijednosnih papira u vlasništvu fonda kako bi se osiguralo da razina rizika nije veća ili manja od izloženosti ciljanog rizika fonda.
RAZUMIJEVANJE Fonda ciljanog rizika
Fondovi ciljanog rizika obično se označavaju kao "konzervativni", "umjereni rizik" ili "agresivni" u smislu izloženosti riziku. Bez obzira na primijenjenu oznaku, namjera je investitorima ponuditi relativno stalnu razinu izloženosti riziku.
Fondovi ciljanog rizika omogućuju investitorima da tijekom svog života prilagode razinu izloženosti riziku. Ta sredstva mogu imati klizav put koji vremenom mijenja ciljanu izloženost riziku. Ulagači često ciljaju na veći rizik ili nestabilnost kad su mladi, ali nastoje umanjiti izloženost riziku kako stariju i bliže se mirovini.
Upravitelj ciljanog fonda rizika odgovoran je za osiguravanje da je razina izloženosti riziku prema ciljevima, a naknade koje se naplaćuju za rad fonda (povrh naknada koje naplaćuju uzajamni fondovi u vlasništvu ciljanog fonda rizika) nadoknade za usluga s dodanom vrijednošću.
Fondovi ciljanog rizika i sredstva ciljanog datuma
Fond ciljanog datuma je fond koji nudi investicijska tvrtka koja nastoji povećati imovinu u određenom vremenskom razdoblju za postizanje ciljanog cilja. Sredstva za ciljni datum obično se nazivaju godinom u kojoj investitor planira započeti s korištenjem imovine. Sredstva su strukturirana za rješavanje kapitalnih potreba u nekom datumu u budućnosti, kao što je umirovljenje. Dodjela imovine fonda s ciljanim datumom je stoga funkcija određenog vremenskog okvira koji je dostupan za postizanje ciljanog cilja ulaganja. Tolerancija na rizik ciljanog fonda postaje konzervativnija kako se približava objektivnom ciljnom datumu.
Kako funkcioniraju ciljani rizični fondovi
Fondovi ciljanog rizika također nude individualnim investitorima priliku da dobiju dobro raznoliku kombinaciju dionica i obveznica u jedinstvenom zajedničkom fondu. Fondovi ciljanog rizika grade kombinaciju dionica i obveznica koji se usklađuju s ciljanom razinom rizika. Agresivni fond ciljanog rizika može staviti 75 do 100 posto svoje imovine u dionice (s ostatkom imovine u obveznicama), dok bi konzervativni fond za ciljani rizik mogao imati suprotan miks imovine. Uobičajeno, ulagači svoj novac stavljaju u agresivnije ciljne rizične fondove već početkom životnog ciklusa ulaganja i usredotočuju se na povećanje svoje imovine, dok stariji ulagači teže kreću prema konzervativnijim izdvajanjima kako bi zaštitili svoju imovinu kako mirovina raste.
