Sadržaj
- Koliki je omjer prihoda od prometa
- Formula i izračun
- Stupanj omjera
- Velika potraživanja
- Mala potraživanja
- Praćenje omjera
- Potraživanja u odnosu na promet aktive
- Ograničenja omjera
- Primjer prihoda od potraživanja
Koliki je omjer prometa potraživanja?
Koeficijent prometa potraživanja je knjigovodstvena mjera koja se koristi za kvantificiranje učinkovitosti tvrtke u naplati svojih potraživanja ili novca koji duguju klijenti. Omjer pokazuje koliko tvrtka koristi i upravlja kreditom koji daje klijentima i koliko brzo se taj kratkoročni dug naplate ili uplati. Koeficijent prometa potraživanja naziva se i omjer prometa potraživanja.
Omjer prometa od potraživanja
Formula i izračun
Promet s potraživanjima = prosječna prodaja potraživanjaNet kreditna prodaja
- Vrijednost potraživanja na početku željenog razdoblja dodajte vrijednosti na kraju razdoblja i podijelite zbroj dva. Rezultat je nazivnik u formuli. Podijelite vrijednost neto kreditne prodaje za razdoblje prema prosječnim potraživanjima u istom razdoblju. Neto prodaja kredita su prihodi ostvareni od prodaje ostvarenih na kredit umanjenom za povrat klijenta.
Ključni odvodi
- Koeficijent prometa potraživanja je knjigovodstvena mjera koja se koristi za kvantificiranje učinkovitosti tvrtke u naplati potraživanja ili novca koji duguju klijenti. Visok omjer prometa potraživanja može ukazivati na to da je tvrtka naplate potraživanja učinkovita i da tvrtka ima visok udio kvalitetnih kupaca koji brzo plaćaju dugove. Nizak omjer prometa potraživanja može biti posljedica toga što tvrtka ima loš postupak naplate, loše kreditne politike ili kupce koji nisu financijski održivi ili kreditno sposobni. Omjer prometa od potraživanja tvrtke treba pratiti i pratiti kako bi se utvrdilo razvija li se trend ili obrazac s vremenom.
Koeficijenti prometa sa potraživanjima
Tvrtke koje održavaju potraživanja neizravno kamatiraju svojim klijentima jer su potraživanja novac koji im se duguje bez kamata. Ako tvrtka ostvari prodaju kupcu, to može produžiti uvjete od 30 ili 60 dana, što znači da klijent ima 30 do 60 dana da plati proizvod.
Omjer prometa potraživanja mjeri učinkovitost s kojom tvrtka naplaćuje svoja potraživanja ili kredit koji je pružila svojim kupcima. Omjer također mjeri koliko se potraživanja tvrtke pretvore u novac u nekom razdoblju. Koeficijent prometa potraživanja može se izračunati na godišnjoj, tromjesečnoj ili mjesečnoj osnovi.
Velika potraživanja
Visok omjer prometa potraživanja može značiti da je tvrtka naplate potraživanja učinkovita i da tvrtka ima visoki udio kvalitetnih kupaca koji brzo plaćaju dugove. Visok omjer prometa potraživanja može također ukazivati na to da tvrtka posluje na gotovinskoj osnovi.
Visok omjer također može sugerirati da je tvrtka konzervativna kada je u pitanju odobravanje kredita svojim kupcima. Konzervativna kreditna politika može biti korisna jer bi mogla pomoći kompaniji da izbjegne davanje kredita klijentima koji možda neće moći platiti na vrijeme.
S druge strane, ako je kreditna politika tvrtke previše konzervativna, potencijalne kupce može odvesti u konkurenciju tko će im produžiti kredit. Ako tvrtka gubi klijente ili trpi spor rast, možda će im biti bolje da labavi kreditnu politiku za poboljšanje prodaje, iako bi to moglo dovesti do nižeg omjera prometa od potraživanja.
Mala potraživanja
Niska stopa prometa potraživanja može biti posljedica tvrtke koja ima loš postupak naplate, loše kreditne politike ili kupaca koji nisu financijski održivi ili nisu kreditno sposobni.
Obično, nizak omjer prometa podrazumijeva da bi društvo trebalo preispitati svoje kreditne politike kako bi osiguralo pravovremenu naplatu potraživanja. Međutim, ako tvrtka s malim omjerom poboljša svoj postupak naplate, to može dovesti do priliva gotovine od naplate starih kredita ili potraživanja.
Praćenje stope prometa prihoda
Omjer prometa od potraživanja tvrtke treba pratiti i pratiti kako bi se utvrdilo razvija li se trend ili obrazac s vremenom. Također, tvrtke mogu pratiti i povezati naplatu potraživanja s dobiti kako bi izmjerile utjecaj kreditnih praksi poduzeća na profitabilnost.
Za investitore je važno usporediti promet prihoda od više poduzeća u istoj industriji kako bi stekli uvid u normalan ili prosječan omjer prometa u tom sektoru. Ako jedna tvrtka ima mnogo veći omjer prometa od potraživanja od druge, može se pokazati da je sigurnija investicija.
Potraživanja u odnosu na omjer prometa aktive
Koeficijent prometa imovine mjeri vrijednost prodaje ili prihoda tvrtke u odnosu na vrijednost imovine. Omjer prometa imovine pokazatelj je učinkovitosti kojom tvrtka koristi svoju imovinu za ostvarivanje prihoda. Što je veći omjer prometa imovine, to je tvrtka učinkovitija. Suprotno tome, ako tvrtka ima nizak omjer prometa imovine, ona ukazuje da nije učinkovito koristiti imovinu za ostvarivanje prodaje.
Koeficijent prometa potraživanja mjeri učinkovitost poduzeća u naplati svojih potraživanja ili novca koji duguju klijenti. Omjer pokazuje koliko tvrtka koristi i upravlja kreditom koji daje klijentima i koliko brzo se taj kratkoročni dug naplaćuje ili otplaćuje.
Ograničenja udjela prometa od potraživanja
Kao i svaka metrika kojom se pokušava procijeniti učinkovitost poslovanja, omjer prometa potraživanja dolazi s nizom ograničenja koja su važna za bilo kojeg investitora prije nego što ga koriste.
Ograničenje koje treba razmotriti je da neke tvrtke koriste ukupnu prodaju umjesto neto prodaje kada izračunavaju omjer prometa, što povećava rezultate. Iako to nije uvijek nužno da bi trebalo biti namjerno pogrešno, ulagači bi trebali pokušati utvrditi na koji način tvrtka izračunava svoj omjer ili samostalno izračunati omjer.
Dodatno ograničenje stope prometa je da potraživanja od računa mogu drastično varirati tijekom godine. Na primjer, poduzeća koja imaju sezonski utjecaj vjerojatno će imati razdoblja s velikim potraživanjima, zajedno s možda niskim omjerom prometa i razdoblja kada su potraživanja manja i mogu se lakše upravljati i naplatiti.
Drugim riječima, ako investitor odabere početnu i krajnju točku za izračun koeficijenta prometa potraživanja proizvoljno, omjer ne može odražavati učinkovitost tvrtke u izdavanju i naplati kredita. Kao takva, početne i krajnje vrijednosti odabrane prilikom izračuna prosječnog potraživanja treba pažljivo odabrati tako da točno odražavaju uspješnost tvrtke. Ulagači bi mogli uzeti prosjek potraživanja iz svakog mjeseca tijekom razdoblja od 12 mjeseci kako bi pomogli u uklanjanju sezonskih nedostataka.
Sve usporedbe omjera prometa treba obaviti s tvrtkama koje su u istoj branši, a u idealnom slučaju imaju slične poslovne modele. Tvrtke različitih veličina često mogu imati vrlo različite strukture kapitala, što može u velikoj mjeri utjecati na izračun prometa, a isto je često i kod kompanija iz različitih industrija.
I na kraju, nizak promet potraživanja ne mora nužno ukazivati na to da nedostaje izdavanje kredita i naplata duga od strane tvrtke. Na primjer, ako odjel distribucije tvrtke posluje loše, možda neće pravovremeno dostaviti ispravnu robu kupcima. Kao rezultat toga, kupci bi mogli odgoditi s plaćanjem potraživanja, što bi smanjilo omjer prometa potraživanja tvrtke.
Primjer omjer prometa prihoda
Recimo da je Tvrtka A imala sljedeće financijske rezultate za godinu:
- Neto prodaja kredita od 800.000 USD 64.000 na računima potraživanja 1. siječnja ili početkom godine 72.000 USD na računima potraživanja 31. prosinca ili na kraju godine
Koeficijent prometa potraživanja možemo izračunati na sljedeći način:
ACR = 2 $ 64, 000 + $ 72, 000 = $ 68, 000ARTR = 68, 000 $ 800, 000 = 11, 76gdje: ACR = Prosječno potraživanjeARTR = omjer prometa potraživanja
Taj omjer možemo protumačiti tako da tvrtka A naplaćuje svoja potraživanja u prosjeku 11, 76 puta te godine. Drugim riječima, tvrtka je pretvorila svoja potraživanja u gotovinu 11, 76 puta te godine. Tvrtka bi mogla usporediti nekoliko godina kako bi utvrdila je li 11.76 poboljšanje ili pokazatelj sporijeg procesa prikupljanja.
Tvrtka također može odrediti prosječno trajanje potraživanja ili broj dana potrebnih za naplatu tijekom godine. U našem gornjem primjeru podijelili bismo omjer od 11, 76 do 365 dana da bismo postigli prosječno trajanje. Prosječni promet potraživanja u danima iznosio bi 365 / 11, 76 ili 31, 04 dana.
Za Društvo A kupcima u prosjeku je potrebno 31 dan da plate svoja potraživanja. Ako je tvrtka imala politiku plaćanja za 30 dana za svoje kupce, prosječni promet potraživanja pokazuje da u prosjeku kupci plaćaju jedan dan.
Poduzeće bi moglo poboljšati svoj omjer prometa unošenjem promjena u svoj postupak naplate. Tvrtka također može ponuditi svojim kupcima popuste za rano plaćanje. Tvrtke su važne da znaju promet svojih potraživanja jer je to izravno povezano s količinom novca koja će im biti na raspolaganju za plaćanje njihovih kratkoročnih obveza.
