Sadržaj
- Što je pozivni datum?
- Što je datum dospijeća?
- Kada kamatne stope opadaju
- Kad kamate porastu
- Provjerite kod prodavača CD-ova
- Pazite na naplatu ranog povlačenja
- Provjerite izdavatelja za FDIC ograničenja
- Donja linija
Ako tražite veće prinose s ograničenim rizikom, možda će vam odgovarati pozivni certifikati koji se mogu nazvati (CD). Obećavaju veći povrat od uobičajenih CD-ova i FDIC su osigurani. Međutim, trebali biste biti svjesni nekoliko sitnica prije nego što novac predate banci ili agenciji za posredovanje. Inače biste mogli završiti razočarani.
Baš kao i običan CD, CD sa pozivom je certifikat o depozitu koji plaća fiksnu kamatnu stopu tijekom svog životnog vijeka. Značajka koja razlikuje CD sa pozivom od tradicionalnog CD-a je to što izdavatelj posjeduje opciju poziva na CD-u i može otkupiti ili „nazvati“ svoj CD od vas za cijeli iznos prije nego što sazri. CD-ovi koji se mogu pozivati na mnogo su načina slični vezama koje se mogu nazvati.
Ključni odvodi
- Depozitni certifikat koji se može nazvati je CD koji sadrži značajku poziva na kojoj CD izdavačku banku može otkupiti (pozvati je) prije njihova određenog dospijeća. Period za pozivanje obično se postavlja u zadanom vremenskom okviru i unaprijed cijena poziva. Zbog rizika za investitore da ih se pozove na početku, oni uglavnom plaćaju višu kamatnu stopu od tradicionalnih CD-ova. Veća kamatna stopa može namamiti štediše, ali trebali bi pročitati sitne otiske. Zvanje u ranom riziku povećava rizik reinvestiranja.
Što je pozivni datum?
Datum pozivanja je datum na koji izdavatelj može nazvati vašu potvrdu o pologu. Recimo, na primjer, da je datum poziva šest mjeseci. To znači da šest mjeseci nakon što kupite CD, banka može odlučiti želi li vratiti CD i vratiti novac s kamatama. Svakih šest mjeseci nakon datuma poziva banka će opet imati istu mogućnost.
Promjena prevladavajućih kamatnih stopa glavni je razlog zbog kojeg će banka ili brokerska kuća povući vaš CD na datum na koji se može nazvati. U osnovi, banka će se zapitati dobiva li najbolju moguću ponudu na temelju trenutnog okruženja kamatnih stopa.
Što je datum dospijeća?
Datum dospijeća predstavlja koliko dugo izdavatelj može zadržati vaš novac. Što je daljnji datum dospijeća, to će viša kamatna stopa koju trebate očekivati. Obavezno ne zamijenite datum dospijeća s datumom poziva. Na primjer, dvogodišnji CD sa pozivom ne može sazrijevati za dvije godine. "Dvije godine" se odnosi na vremensko razdoblje koje je pre nego što banka može nazvati CD sa vas. Stvarno vrijeme koje morate potrošiti svoj novac moglo bi biti puno duže. Česti su CD-ovi sa pozivom s rokom dospijeća u rasponu od 15 do 20 godina.
Kada kamatne stope opadaju
Ako kamatne stope padnu, izdavatelj će možda moći posuditi novac za manje nego što vam plaća. To znači da će banka vjerojatno nazvati CD i prisiliti vas da pronađete novo vozilo u koje ćete uložiti svoj novac.
Na primjer, pretpostavimo da imate jednogodišnji CD sa pozivom od 10 000 dolara koji plaća pet posto s rokom dospijeća pet godina. Kako se bliži rok od jednogodišnjeg poziva, prevladavajuće kamatne stope padaju na četiri posto. Banka je, dakle, snizila i svoje stope i na novoizdane jednogodišnje CD-ove sa pozivom plaća samo četiri posto.
"Zašto bih vam platio pet posto, kada mogu posuditi istih 10.000 dolara za četiri posto?" Ovo će vaš bankar pitati.
"Evo vam glavne glavnice, plus interesa koji dugujemo. Hvala vam puno na vašem poslu."
Možda ste računali na kamate od 500 USD godišnje (10.000 x 5% = 500 USD) kako bi vam pomoglo platiti godišnji odmor. Sada vam ostaje samo 400 USD (10.000 x 4% = 400 USD) ako kupite još jedan jednogodišnji CD sa pozivom. Vaš je drugi izbor pokušati pronaći mjesto za svoj novac koji će platiti pet posto, primjerice kupovinom korporativnih obveznica, ali to bi moglo uključivati više rizika nego što ste htjeli za ovih 10.000 USD. Dobra vijest je da imate jednu višu stopu CD-a za jednu godinu.
Ali što sada raditi s 10 000 dolara? Naišli ste na problem rizika ulaganja.
Kad kamate porastu
Ako prevladavaju povećane kamatne stope, banka vjerojatno neće nazvati vaš CD. Zašto bi to? Koštalo bi više posuditi drugdje.
Vraćajući se našem ranijem primjeru, pogledajmo ponovo vaš jednogodišnji CD sa pozivom u iznosu od 10 000 USD. Plaća vam pet posto. Ovaj put, pretpostavite da su prevladavajuće stope skočile na šest posto do trenutka kada datum najave nazove. I dalje ćete dobivati svojih 500 USD godišnje, iako novoizdani CD-ovi sa pozivom zarađuju više. Ali što ako želite svoj novac izvući i ponovo uložiti u nove, više stope?
"Oprosti", kaže vaš bankar. "Samo mi možemo odlučiti hoćete li dobiti svoj novac ranije."
Za razliku od banke, ne možete nazvati CD i vratiti vam glavnicu - barem ne bez kazni nazvanih troškovi prijevremene predaje. Kao rezultat toga, zaglavili ste s nižom stopom. Ako se stope i dalje penju dok ste vlasnik CD-a sa pozivom, banka će vjerojatno zadržati novac dok CD ne sazri.
Provjerite kod prodavača CD-ova
Svatko može biti posrednik za depozite za prodaju CD-ova. Ne postoje zahtjevi za licenciranje ili certificiranje. To znači da uvijek trebate provjeriti kod državnog regulatora vrijednosnih papira da biste vidjeli ima li vaš broker ili brokerska tvrtka povijest prigovora ili prijevara.
Pazite na naknade za rano povlačenje
Nećete uvijek morati plaćati te naknade - ako ste držali certifikat dovoljno dugo vremena, od tih naknada često se odriču.
Provjerite izdavatelja za ograničenja pokrića FDIC
Svaki depozit banke ili štedljive institucije ograničen je na 250.000 USD u FDIC osiguranju. Postoji potencijalni problem ako vaš broker uloži svoj CD novac u ustanovu u kojoj imate druge FDIC račune.
Ako je ukupna vrijednost veća od 250.000 USD, riskirate veći od pokrića za FDIC.
Donja linija
Uz svu dodatnu muku, zašto biste se gnjavili kupiti CD sa pozivom, a ne onaj koji ga ne može pozivati? Konačno CD-ovi sa pozivom prebacuju rizik kamate na vas, investitora. Budući da preuzimate rizik, dobit ćete veći povrat nego što biste to postigli s tradicionalnim CD-om sa sličnim datumom dospijeća.
Prije nego što uložite, trebali biste usporediti stope za dva proizvoda. Zatim razmislite u kojem ćete smjeru misliti kamate u budućnosti. Ako imate zabrinutosti zbog rizika ponovnog investiranja i preferirate jednostavnost, CD-ovi sa pozivom vjerojatno nisu za vas.
