Definicija Omega

Što je Omega?

Omega je mjera cijene opcija, slična opciji Grka koja mjeri različite karakteristike same opcije. Omega mjeri postotak promjene vrijednosti opcije u odnosu na postotak promjene osnovne cijene. Na taj se način mjeri utjecaj pozicije opcija.

Formula je sljedeća:

Ω = Promjena postotka u SPercentnoj promjeni u V gdje je: V = cijena opcijeS = osnovna cijena

Omega je treći derivat opcijske cijene, a derivat gama. Poznat je i kao elastičnost.

Ključni odvodi

• Treći derivat opcijske cijene, Omega mjeri učinak utjecaja opcije. Omega nije uvijek referenca među opcijama pozicija. Ovu varijablu najčešće koriste proizvođači opcijskih tržišta ili drugi sofisticirani trgovci opcijama s velikim količinama.

Kako Omega djeluje

Trgovci koriste opcije iz više razloga, ali jedan od najvažnijih je utjecaj. Na primjer, mala investicija u opciju poziva omogućuje trgovcu kontrolu veće vrijednosti dolara u osnovi. Drugim riječima, pozivna opcija koja trguje po 25, 00 USD po ugovoru ili 250 USD, mogla bi kontrolirati 100 dionica koje trguju dionicama po 50 USD po dionici u vrijednosti od 5000 USD. Imatelj ima pravo, ali ne i obvezu, kupiti kupnju tih 100 dionica po određenoj cijeni (štrajk cijena) do određenog datuma.

Da biste vidjeli utjecaj na akciju, pretpostavite da dionice Ford Motor Co. povećavaju 7% u određenom razdoblju, a opcija Fordovog poziva u tom razdoblju povećava se 3%. Omega opcije poziva je 3 ÷ 7, odnosno 0, 43. To bi značilo da će se za svakih 1% Fordovih dionica kretati opcija poziva 0, 43%.

Mogućnosti Grci

Omega se izračunava na temelju dviju standardnih opcija Grka, Delta i Gama. Ovaj skup mjernih podataka daje osjećaj rizika i nagrade ugovora s obzirom na različite varijable. Najčešća opcija Grka je:

Delta (Δ): Promjena vrijednosti opcije u odnosu na promjenu osnovne cijene.

Theta (Θ): promjena vrijednosti opcije s obzirom na promjenu vremena do isteka.

Rho (ρ): Promjena vrijednosti opcije s obzirom na promjenu netrične kamatne stope.

Omega (Ω): Postotak promjene cijene opcija s obzirom na postotnu promjenu osnovne cijene.

Vega (v): Promjena vrijednosti opcije u odnosu na promjenu osnovne volatilnosti. (Vega nije ime grčkog slova.)

Drugi uobičajeni grčki jezik je varijabla drugog reda, gama (Γ): derivat delte, mjeri promjenu delte u odnosu na promjenu osnovne cijene.

Odnos prema Delti

Gama opcije je i brzina promjene u njenoj delti i može se nazvati delta delte.

Jednadžba za omega također se može izraziti:

$\Omega =\frac{\partial V}{\partial S}\times \frac{S}{V}$ Ω = ∂S∂V × VS

S obzirom da je jednadžba za deltu:

$\Delta =\frac{\partial V}{\partial S}$ Δ = ∂S∂V

omega se može izraziti delta kao:

$\Omega =\Delta \times \frac{S}{V}$ Ω = d × VS