Što je nadležnost rizik?
Rizik nadležnosti odnosi se na rizik koji nastaje pri poslovanju u stranoj jurisdikciji. Ovaj rizik može doći jednostavnim poslovanjem ili posudbom novca u drugoj zemlji. U posljednje vrijeme rizik nadležnosti sve se više fokusira na banke i financijske institucije koje su izložene volatilnosti da neke zemlje u kojima djeluju mogu biti visoko rizična područja za pranje novca i financiranje terorizma.
Ključni odvodi
- Rizik nadležnosti nastaje pri poslovanju na stranom mjestu. Ova vrsta rizika u posljednje vrijeme se više usredotočuje na banke i financijske institucije. Rizik nadležnosti može se primijeniti i u vremenima kada je investitor izložen neočekivanim promjenama zakona. Pitanja FATF-a dva izvješća svaki kvartal u kojima se identificiraju jurisdikcije sa slabim mjerama za borbu protiv pranja novca i financiranja terorizma.
Kako funkcionira rizik nadležnosti
Rizik nadležnosti je svaki dodatni rizik koji proizlazi iz zaduživanja i pozajmljivanja ili poslovanja u stranoj državi. Taj se rizik može odnositi i na slučajeve kada se zakoni neočekivano promijene u području u kojem je ulagač izložen. Ova vrsta rizika od nadležnosti često može dovesti do volatilnosti. Zbog toga dodani rizik od nestabilnosti znači da će ulagači zahtijevati veći povrat kako bi nadoknadili veće razine rizika s kojima su suočeni.
Dodani rizik od nestabilnosti znači da će ulagači zahtijevati veći povrat kako bi nadoknadili veće razine rizika s kojima su suočeni.
Neki od rizika povezanih s nadležnošću rizika s kojima se banke, investitori i tvrtke mogu suočiti uključuju pravne komplikacije, rizike promjene tečaja, pa čak i geopolitičke rizike.
Kao što je već spomenuto, rizik od nadležnosti nedavno je postao sinonim za zemlje u kojima su pranje novca i terorističke aktivnosti visoki. Smatra se da su ove aktivnosti prevladavajuće u zemljama koje je Radna skupina za financijsku akciju (FATF) odredila kao nesuradnju ili ih je američka blagajna utvrdila kao posebne mjere zbog zabrinutosti zbog pranja novca ili korupcije. Zbog kaznenih kazni i kazni koje se mogu nametnuti financijskoj instituciji koja je uključena - čak i nenamjerno - u pranje novca ili financiranje terorizma, većina organizacija ima posebne postupke za procjenu i ublažavanje rizika od nadležnosti.
Posebna razmatranja
FATF objavljuje dva dokumenta javno tri puta godišnje i to čini od 2000. Ova izvješća identificiraju područja svijeta za koja FATF izjavljuje da imaju slabe napore u borbi protiv pranja novca i financiranja terorizma. Te se zemlje nazivaju nekooperativne zemlje ili teritoriji (NCCT).
Od kolovoza 2019. FATF je nabrajao sljedećih 12 zemalja kao nadgledane jurisdikcije: Bahami, Bocvana, Kambodža, Etiopija, Gana, Pakistan, Srbija, Šri Lanka, Sirija, Trinidad i Tobago, Tunis, Jemen. Ti NCCT-ovi imaju nedostatke u postavljanju politika protiv pranja novca, kao i u prepoznavanju i borbi protiv financiranja terorizma. Ali svi su se obvezali raditi s FATF-om na rješavanju nedostataka.
FATF je uvrstio i Sjevernu Koreju i Iran na svoju listu poziva. Prema FATF-u, Sjeverna Koreja i dalje predstavlja veliki rizik za međunarodne financije zbog nedostatka opredijeljenosti i nedostataka u spomenutim područjima. FATF je također izrazio zabrinutost zbog širenja oružja za masovno uništenje u zemlji. Organizacija je napomenula da je Iran istaknuo svoju obvezu prema FATF-u, ali nije uspio donijeti svoj plan. Kao takva, zemlja ostaje na popisu poziva na akciju i ima do listopada 2019. godine da uspostavi Palermo i Konvencije o financiranju terorizma.
Primjeri sudskog rizika
Ulagači mogu doživjeti rizik nadležnosti u obliku deviznog rizika. Dakle, međunarodna financijska transakcija može biti podložna fluktuacijama u razmjeni valuta. To može dovesti do pada vrijednosti investicije. Devizni rizici mogu se ublažiti korištenjem strategija zaštite, uključujući opcije i terminske ugovore.
