Dionice Tesla, Inc. (TSLA) možda nisu uspjele peti pokušaj proboja iznad nivoa u lipnju 2017., blizu 390 dolara, i sada bi mogle brzo izgubiti tlo, možda snižavajući razinu od 300 dolara. Trgovci i trgovci koji su kupili podršku za odbranu od blizu 250 dolara trebali bi razmotriti uzimanje profita i udaranje po strani, jer su se prethodni odbili koji počinju blizu otpora dosegli brzo, često hvatajući ovce velike bikove.
Makro teme pomiču se široko tržište već mjesecima, s trgovinskim tenzijama i rastućim izgledima za ekonomsko usporavanje za 2019. godinu, vagajući na sve vrste cikličkih predstava. Pravi vjernici to neće priznati, ali Tesla je također ciklična igra, unatoč svom visokotehnološkom podrijetlu, s prihodima i dobiti ovisnim o kupcu koji troši besplatno. S obzirom na veliko usporavanje prodaje automobila u SAD-u ove godine, teško je tvrditi da je tvrtka imuna na sljedeću recesiju.
Tesla je u listopadu prodao samo 211 automobila u Kini, što je za 70% manje nego godinu dana, upozoravajući da bi medvjedić osjećaja prema američkim proizvođačima mogao loše naštetiti prekomorskim izgledima u 2019. i šire. Čak ni trgovinski sporazum možda ne bi pomogao u ovom trenutku, jer će ružna američka etiketa vjerovatno postojati u azijskoj državi još godinama koje dolaze. Europski izgledi nisu mnogo bolji, ako višak američkih carinskih prijetnji krvari tradicionalnu dobru volju.
Tjedni grafikon TSLA (2013. - 2018.)
TradingView.com
Miting zamaha u 2013. zastao je ispod 300 USD u ožujku 2014., rezultirajući prvim vrhuncem u širokom rasponu trgovanja s podrškom od oko 175 USD. Razbio je tu razinu tijekom rasprodaje u siječnju 2016., označavajući vrhunac i priliku za kupnju, uoči vala oporavka koji je ponovio slomljenu potporu u ožujku. Dionica je testirala tu razinu u studenom i okrenula se znatno više, vrativši se rasponu otpora u veljači 2017. godine.
Prvostupanjski proboj privukao je široko zanimanje za kupnju, podižući cijenu iznad 380 USD u lipnju 2017. Daljnji povraćaj je našao potporu blizu 300 dolara mjesec dana kasnije, generirajući rujanski miting koji nije uspio samo dva boda iznad dosadašnjeg najvišeg. Taj preokret označio je početak više medvjeđe faze, koju je karakterizirao niz nižih padova u najnižem stanju u travnju 2018. godine na 245 dolara. Dionice su ponovno testirale raspon otpora u lipnju i kolovozu, pri čemu su prodavači negirali oba pokušaja probijanja.
Pravni problemi Elona Muska doprinijeli su kasnijoj krizi koja je završila samo četiri boda iznad aprilskog minimuma u listopadu. Nagodba Komisije za vrijednosne papire (SEC) poboljšala je medvjeđi raspoloženje, generirajući vertikalni impuls koji je zaustavio samo osam bodova ispod visokog u kolovozu ranije ovog mjeseca. Dionica je izgubila više od 30 bodova u posljednja dva tjedna, ali još uvijek se trguje iznad kratkoročne podrške blizu 325 dolara. Tjedni oscilator stohastike prešao je u ciklus prodaje tijekom najnovijeg pada, predviđajući da će se relativna slabost nastaviti i početkom 2019. godine.
Dnevni grafikon TSLA (2017 - 2018)
TradingView.com
Pokazatelj akumulacije raspodjele volumena (OBV) pokazao se ubrzo nakon vrhunca u rujnu 2017. i podigao nekoliko klikova iznad te razine tijekom pokušaja proboja u lipnju 2018. godine. Tijekom Muskovog skandala, pala je na najnižu razinu od veljače 2016., signalizirajući iseljavanje dioničara, dok je slaba akumulacija tijekom nedavnog porasta malo napredovala od najniže razine. Zauzvrat, to signalizira veliku medvjeđu divergenciju, predviđajući da neadekvatno sponzorstvo neće podržati proboj.
Očitavanje ograničenja akumulacije također predviđa da će biti potrebno nekoliko mjeseci ili više da bi kupnja kamata skupila snagu potrebnu za uklanjanje otpora koji je već odbio višestruke pokušaje probijanja u posljednjih godinu i pol. Uz to, to govori informiranim tržišnim igračima da "pripaze dolje", jer bi ta strukturalna slabost mogla donijeti zalihe kroz 300 dolara u brzom i dramatičnom neuspjehu koji zarobljava najnoviju seriju tek isječenih bikova.
Donja linija
Teslina dionica je peti put skrenula na otpornost u višegodišnjem rasponu i sada bi se mogla prodati kroz psihološku podršku u iznosu od 300 dolara.
