Kada se dodaju dobro zaokruženom portfelju, međunarodne obveznice predstavljaju priliku za postizanje niže zarade prilagođene riziku od one koju globalna tržišta dionica obično nude. Izloženost globalnim dužničkim vrijednosnim papirima privlačna je za ulagače koji žele diverzificirati pozicije s fiksnim dohotkom na domaćem tržištu obveznicama stranih subjekata.
Unutar međunarodnih obvezničkih uzajamnih fondova menadžeri odabiru određene pozicije globalnog duga s različitim datumima dospijeća, izloženosti u zemlji i ukupnom izloženosti riziku nepodmirenja kako bi umanjili potencijal za gubitak unutar portfelja dok pokušavaju zaraditi skroman povrat. Ulagači koji žele sudjelovati na međunarodnom tržištu obveznica putem uzajamnih fondova trebali bi razumjeti rizike pregledavajući trenutni prospekt za dolje navedena sredstva koja su u 2018. godini bila među favoritima.
PIMCO međunarodni fond obveznica (PFORX)
Fond međunarodnih obveznica PIMCO - prethodno nazvan PIMCO inozemni obveznički fond - nastoji osigurati ulagačima maksimalan ukupni povrat kroz očuvanje kapitala i oprezno upravljanje ulaganjem portfelja vrijednosnih papira s fiksnim dohotkom. Menadžeri fonda ulažu najmanje 80% imovine fonda u fondove s fiksnim dohotkom koji imaju ekonomske veze sa stranim zemljama. Većina ulaganja uzajamnog fonda uključuju vrijednosne papire investicijskog ranga, iako menadžeri fondova imaju mogućnost uložiti do 10% imovine ulagača u bezvrijedne obveznice s B ocjenama ili više. S datumom osnutka 1997. godine, fond je u listopadu 2018. imao 9, 6 milijardi USD u imovini fonda i ostvario je 10-godišnji godišnji povrat od 7, 27%.
Fond trenutno distribuira svoje udjele u širokom rasponu država, uključujući Ujedinjeno Kraljevstvo, Njemačku, Francusku, Kanadu i Švedsku. Ulaganja unutar fonda usredotočena su prvenstveno u izdanja države koja čine više od 88% udjela u fondovima, s malim postotkom raspoređenim za korporativne obveznice. Potrebno je minimalno ulaganje od 1000 USD. Fond je zaštićen prema američkom dolaru.
Goldman Sachs globalni dohodovni fond (GSGLX)
Globalman fond za dohodak Goldman Sachs osnovan je 1991. godine i trenutno upravlja imovinom od 606, 8 milijuna dolara. Uzajamni fond nastoji osigurati visok ukupni prinos s naglaskom na tekući dohodak kao primarni cilj i aprecijaciju kapitala kao sekundarnog cilja. Menadžeri fonda ulažu najmanje 80% imovine fonda u vrijednosne papire sa stalnim dohotkom domaćih i stranih izdavatelja, bez ograničenja u pogledu kreditne kvalitete ili trajanja povezanih vrijednosnih papira. Od listopada 2018. fond je ostvario desetogodišnji godišnji povrat od 4, 52% s omjerom troškova 0, 79%.
Menadžeri fonda diverzificiraju udjele u smislu izloženosti u zemlji kao i prema vrsti izdavanja duga. Najviši udjeli zemalja s uzajamnim fondom uključuju SAD sa 57, 9%, eurozonu s 14, 2% i Japan sa 14%. Imovina fonda raspoređena je između različitih vrsta izdavanja duga, uključujući uglavnom državne obveznice, korporativne obveznice i sekuritizirana izdanja duga. Potrebno je minimalno početno ulaganje od 1000 USD.
T. Rowe Price Globalni višesektorski obveznički fond (PRSNX)
Globalni višesektorski obveznički fond T. Rowe Price nastoji pružiti ulagačima visok tekući prihod s aprecijacijom kapitala kao sekundarnim ciljem. Noviji je sudionik na međunarodnom tržištu obvezničkih fondova s datumom osnivanja 2008. Od imovine fonda od 803, 02 milijuna dolara najmanje 80% ulaže se u portfelj vrijednosnih papira s fiksnim dohotkom namijenjen povećanju prihoda za ulagače. Od listopada 2018. fond je ostvario petogodišnji godišnji povrat od 3, 55% s omjerom troškova 0, 72%.
Menadžeri fonda ulažu u razne dužničke vrijednosne papire. Izloženost zemalja također je raznolika u okviru fonda, uključujući SAD sa 41, 9%, Italijom 4, 9%, Meksikom 4, 4% i Kanadom 3, 4%. Od ulagača se traži da u IRA-u pokrenu početnu investiciju od 2.500 USD, odnosno 1.000 USD.
Templeton globalni fond obveznica (TPINX)
Templeton Global Bond Fund nastoji osigurati trenutni dohodak s aprecijacijom kapitala i rastom prihoda, ulažući 80% svoje imovine u državne obveznice i subjekte povezane s vladama širom svijeta. Fond djeluje kontinuirano od svog pokretanja 1986. godine, koristeći 34, 8 milijardi USD za postizanje petogodišnjeg godišnjeg povrata od 1, 59% s omjerom troškova 1, 03%, što je u ovoj kategoriji prilično visoko.
Fond investira široko, ali s velikim pomakom prema Sjevernoj Americi sa 44, 55%. Novac i gotovinski ekvivalenti čine drugi najveći dio portfelja sa 26, 49%, dok Azija i Bliski Istok čine lavovski udio ostatka. Fond zahtijeva manju minimalnu investiciju od samo 1.000 USD.
Oppenheimer International Bond Fund (OIBAX)
Fond Oppenheimer International Bond ima datum osnivanja 1995. godine i od tada pruža investitorima mogućnost postizanja ukupnog prinosa ulaganjem u globalno tržište obveznica. Od imovine uzajamnog fonda od 5, 47 milijardi USD u listopadu 2018., menadžeri fonda ulažu minimalno 73% u vrijednosne papire s inozemstvom izvan razvijenih i razvijenih tržišta SAD-a uključeni su u investicijski miks fonda, a izdavateljima bilo koje tržišne kapitalizacije dozvoljeno je u fond. Od listopada 2018. fond je ostvario desetogodišnji godišnji povrat od 3, 62% s omjerom troškova od 1%.
Fond osigurava izloženost brojnim stranim izdavateljima, uključujući Meksiko 9, 2%, Veliku Britaniju 8, 3% i Indiju 7, 6%. Uzajamni fond uključuje korporativne i državne dužničke vrijednosne papire, iako daje minimalnu težinu sekuritiziranim izdavanjima duga. Ulagačima se pri kupovini dionica naplaćuje maksimalno opterećenje od 4, 75%, a početno ulaganje potrebno je 1.000 dolara.
