Što je status financiranja
Status financiranja uspoređuje imovinu s obvezama u mirovinskom planu. Ova podatkovna točka korisna je za razumijevanje koliko zaposlenika doista pokriva scenarij u najgorem slučaju ako je tvrtka ili druga organizacija prisiljena istovremeno platiti sve svoje mirovine.
Ključni odvodi
- Status financiranja je financijsko stanje korporacijskog mirovinskog fonda. Financirani status mjeri se oduzimanjem obveza mirovinskog fonda od imovine. Idealan status financiranja ne mora nužno biti 100% financiran i mora ga odrediti svako poduzeće.
Razumijevanje statusa financiranja
Jednadžba za određivanje stanja koje financira plan je:
Status financiranja = Plan imovine - Projektna obveza koristi (PBO)
Buduće obveze ili obveze za beneficije su ono što plan duguje zaposlenicima za uslugu. Imovina plana, kojom obično upravlja investicijski tim, koristi se za plaćanje mirovina. Statusi financiranih sredstava mogu se kretati od potpuno financiranih do nefinanciranih. Mnogi stručnjaci u industriji smatraju da je fond koji je barem 80% financiran zdravim. Tvrtke obično odluče da nemaju mirovinski fond koji bi se financirao 100%. To je zato što će porast kamatnih stopa financirati status financiranja preko 100%. Jako je teško legalno izvaditi novac iz mirovinskog fonda, tako da je novac koji bi se mogao upotrijebiti u druge svrhe u osnovi u klopci, situacija zbog koje analitičari i dioničari nisu zadovoljni.
Analitičar može izračunati financirani status tvrtke koristeći podatke u fusnoti s mirovinama. To se nalazi u financijskim izvještajima tvrtke. Neki su predložili da poduzeća preusmjere svoj mirovinski deficit ili višak na bilancu, a ne da ih samo prikazuju u fusnotama. Premještanje financiranog statusa mirovinskih planova, kao i drugih obveza za mirovinsko osiguranje, poput zdravstvenih planova, na bilancu bi moglo prisiliti mnoge tvrtke da prepoznaju ovu potencijalno veliku obvezu.
Vrste financiranja i vrste mirovinskog plana
Postoje dvije glavne vrste mirovinskih planova: plan s definiranim primanjima (DB) i plan s definiranim doprinosima (DC). Na dan 31. ožujka 2019. imovina korporativnih DB-a u SAD iznosila je 3, 2 trilijuna dolara, pokazuju podaci Instituta za investicijske tvrtke. Istodobno, imovina američkog korporativnog DC plana iznosila je 8, 2 bilijuna dolara. Korporacije sve više zatvaraju mirovinske planove za nove zaposlenike ili ih otpuštaju i premještaju zaposlenike u DC planove.
U planu DB-a poslodavac jamči da će zaposlenik nakon odlaska u mirovinu primiti određeni iznos naknade, bez obzira na uspješnost fonda ulaganja. Poslodavac je odgovoran za određeni protok isplata mirovina umirovljeniku (iznos dolara određen je formulom, obično na temelju zarade i godina radnog staža).
U DC planu, poslodavac daje posebne doprinose za rad radnika, obično u različitom stupnju odgovara doprinosima koje zaposlenici daju. Konačna korist koju zaposlenik prima ovisi o investicijskom učinku plana. DC plan je za tvrtku jeftiniji od tradicionalne mirovine jer je tvrtka na udaru za sve što fond ne može stvoriti.
Najpoznatiji plan s definiranim doprinosima je 401 (k) i njegov ekvivalent za neprofitne radnike, 403 (b). Stručnjaci u industriji predviđaju da većina Amerikanaca koji imaju samo DC plan sprema se završiti nespreman za mirovinu.
