Kako potražnja za memorijskim čipovima raste, nekoliko proizvođača opreme koja se koristi za izradu tih čipova dobit će veliko povećanje. I Lam Research Corp. (LRCX) i KLA-Tencor Corp (KLAC) trebali bi nadmašiti "bijesnu potražnju", koja uključuje potražnju i za DRAM i NAND flash memorijom, prema Krish Sankar tvrtke Cowen & Co. Međutim, nisu svi proizvođači opreme za proizvodnju čipova toliko spremni da imaju koristi, budući da je Sankar oprezniji prema ASML-u (ASML) i primijenjenim materijalima (AMAT), prema Barronovim.
Sankar dodjeljuje Lamu cjenovni cilj od 285 USD, a OVK, cijenu od 140 USD. Tijekom prošle godine, Lam je porastao za 38% u odnosu na zatvaranje trgovanja u četvrtak. U istom je razdoblju OVK porastao za nešto više od 13%. Na temelju novih cjenovnih ciljeva, Sankar očekuje da će Lam porasti za dodatnih 40%, a OVK za dodatnih 24%. (Za, vidi: 6 Zalihe čipova spremne su za oporavak. )
Lamov sekularni rast
Lam, dominantni dobavljač proizvodne opreme za DRAM i NAND, imat će koristi od niza „svjetovnih“ trendova rasta koji će zahtijevati sve veće količine memorijskog sadržaja, kao što su skladišni uređaji, kao i mobilno računanje i na kraju za automobile. Unatoč zasićenosti tržišta s jediničnog stajališta u mobilnom računalstvu, sadržaj DRAM-a raste, što je barem jedno područje u kojem će Lam imati koristi od svoje dominacije.
Dok Sankar očekuje da će se prodaja ukupne opreme za izradu čipova povećati za 6% godišnje tijekom sljedećih pet godina, prodaja samo alata memorijskih čipova povećat će se još brže, po stopi od 8%. Barronovi alati za koje je Lam specijaliziran, "taloženje" i "jetkanje" čine sve veći udio na tržištu opreme.
Drugi svjetovni trend od kojeg će Lam imati koristi je sve veći intenzitet troškova izrade memorijskih čipova, jer se složenost proizvodnje čipova i broj potrebnih koraka obrade povećava.
Prednost „Bljeskalice“ OVK
Sankar je također optimističan u pogledu mogućnosti OVK da iskoristi dugoročnu priliku za rast u NAND bljesku, području u kojem je OVK snažno izložen. Usvajanje tvrtke Gen 5 tvrtke je ciljano, a intenzitet kontrole njegovog 3D NAND proizvoda je robustan.
U slučaju prekomjerne opskrbe pamćenjem, što je u posljednje vrijeme zabrinjavajuće, OVK ima "međuspremnik", prema Sankaru. Većina prodaje tvrtke odnosi se na opremu koja proizvodi ono što je poznato kao logički sklopovi, poput mikroprocesora, koji mogu djelovati kao pouzdan izvor prodaje ako tržište memorije postane zasićeno ponudom. (Za, pogledajte: Zašto su dionice čipova jeftine usred skupih tehnologija. )
Za razliku od Lam-a i KLA-e, ASML i Applied manje će imati koristi od rastuće potražnje za memorijskim čipovima. Sankar smatra da su dionice ASML-a previše skupe, već odražavaju napredak tvrtke ekstremno ultraljubičastog litografskog alata. Što se tiče Applied-a, strana poslovanja usredotočena na alate za izradu staklenih zaslona trpjet će trenutnu slabost na tržištu zaslona za organsku svjetlosnu diodu (OLED) za pametne telefone.
