Baš kad burza ulazi u razdoblje "prodaj u svibnju i odlazi", što povijesno predstavlja šest mjeseci slabog učinka između svibnja i listopada, fondovi kojima se trguje malim kapitalom (ETF-ovi) u petak, svibanj, izvršili su tehnički proboj iznad kritičnog otpora 3.
Tvrtke s malim kapitalom, koje obično imaju veći stupanj izloženosti američkoj ekonomiji i rastućim kamatnim stopama u usporedbi sa svojim većim kolegama, nedavno su dobile poticaj od rasta bržeg rasta bruto domaćeg proizvoda (BDP) od očekivanog, nadmoćnog povjerenja potrošača i plutajući podaci o zaposlenosti. Pozitivna očitanja signaliziraju otpornu ekonomsku aktivnost u Sjedinjenim Državama uslijed usporavanja globalnog gospodarskog rasta i stalne inflacije.
"U vrijeme usporavanja američke i kineske trgovinske nesigurnosti i slabih ekonomskih podataka svugdje, od Njemačke do Koreje do Japana, snažni američki podaci djeluju kao polica osiguranja protiv daljnje slabosti u svijetu. A s inflacijom koja je još uvijek oborena, prerano je početi se zabrinjavati Stopa Feda ponovno raste, "rekao je Alec Young, direktor globalnog istraživanja tržišta FTSE Russell-a, za CNBC.
Trgovci koji žele popraviti dobro poznatu izreku na Wall Streetu i poziciju za ponovno podizanje uzlaznog trenda koji su vidjeli da dionice s malim kapitalom registriraju svoj najbolji početak u godini od 1987., trebali bi proći oko ove tri ETF-ove s malim kapitalom.
Direxion 3-dnevne dionice s malim kapsulama (TNA)
Stvorena na vrhuncu financijske krize 2008. godine, Direxion Daily Little Cap Bull 3X dionice (TNA) imaju za cilj vratiti tri puta dnevno ostvarenje indeksa Russell 2000. Fond osigurava izloženost otprilike 2000 američkih tvrtki s malim kapitalom, sa 17, 08% nagiba prema financijskom sektoru. Duboka likvidnost od gotovo 4 milijuna dionica kojima se trguje dnevno i uski prosječni prinos od 0, 03% čine fond prikladnim za trgovce koji žele agresivnu kratkoročnu bullish ulog na dionice s malim kapitalom. Dnevno se rebalansira TNA, što može uzrokovati odstupanje od reklamirane poluge fonda zbog učinka složenja. Od 6. svibnja 2019. ETF ima imovinu pod upravljanjem (AUM) u iznosu od 804, 08 milijuna USD, izdaje dividendu od 0, 22% i povećava se 56, 69% do danas (YTD). Iako fond naplaćuje skupu naknadu za upravljanje od 1, 14%, on ne bi trebao pretjerano utjecati na kratka razdoblja držanja.
Dionice TNA-a kretale su se znatno više tijekom siječnja i veljače od njihovog medvjeda na niskom nivou postavljenog krajem prosinca 2018. Od tada se cijena konsolidirala u obliku rastućeg trokuta koji sugerira nastavak akcije bikovitih cijena s početkom 2019. godine. Fond je u petak dao signal za kupnju kada se zatvorio iznad gornje linije uzoraka i 200-dnevnog jednostavnog pomičnog prosjeka (SMA). Oni koji trguju na berzi trebali bi rezervirati dobit na prijelazu na 90 USD, gdje se ETF može susresti s otpornošću od horizontalne linije koja povezuje niz cijena tijekom posljednjih 16 mjeseci. Postavite zaustavni gubitak neposredno ispod donje linije trendova uzlaznog trokuta da biste zaštitili kapital trgovanja.
ProShares Ultra Russell2000 (UWM)
S AUM od 211, 78 milijuna USD, ProShares Ultra Russell2000 (UWM) želi vratiti dva puta dnevne rezultate ulaganja Russell 2000 indeksa. Ovaj kratkoročni taktički instrument koji je predstavljen 2007. godine odgovara trgovcima koji se kreću u dnevnu upotrebu i koji se žele bolje pozicionirati u prostoru s malim i mikro kapama. UWM isporučuje u smislu troškova trgovanja s dnevnim volumenom dolara od 20, 02 milijuna USD i razmakom od 0, 04%. Ponderi su raspoređeni relativno ravnomjerno po portfelju fonda, a ne udjeli su više od 0, 40%. UWM je porastao za 36, 39% u odnosu na godinu, a prinosi 0, 35% na dan 6. svibnja 2019. Omjer troškova ETF-a od 0, 95% nalazi se malo iznad prosjeka kategorije 0, 92%.
Široki obrnuti uzorak glave i ramena formirao se na ljestvici UWM-a tijekom posljednjih sedam mjeseci, što cijenu ETF-a otprilike iznosi 20% ispod njegove 52-tjedne visine. Kupci su gurnuli cijenu iznad dekoltea na dnu dezeta u trgovanju u petak, koji bi mogao okupiti siječanj i veljaču. Trgovci koji zauzimaju dugu poziciju trebali bi razmisliti o postavljanju naloga za zauzimanje dobiti krajem kolovoza 2018. godine, kako bi se povećali na 88, 82 USD. Upravljajte rizikom smanjujući gubitke ako cijena ne uspije zadržati 50-dnevni SMA.
iShares Core S&P Small-Cap ETF (IJR)
IShares Core S&P Small-Cap ETF (IJR) pokušava pružiti slične prinose na S&P SmallCap 600. Njegova referentna vrijednost obuhvaća likvidna poduzeća s malim kapitalom koja predstavljaju oko 3% javno trgujeg tržišta dionica. S prosječnom razmakom od samo 0, 01%, 250 milijuna USD dnevnog volumena dolara i vrlo niskom naknadom za upravljanje od 0, 07%, fond odgovara svim stilovima trgovanja, od snimanja kratkih jednodnevnih skokova do profita od višemjesečnih porasta. IJR nudi razumnu diverzifikaciju, a njegovih prvih 10 udjela čini samo 5, 02% portfelja. Financije i industrijali imaju najveću izloženost u sektoru od 24, 55%, odnosno 19, 16%. Od 6. svibnja 2019. ETF nudi prinos od 1, 39% dividende i prinos od nešto više od 15%.
Uvjerljivi proboj u petak iznad uzlaznog trokuta i 200-dnevni SMA ukazuje da su se bikovi vratili nakon dvomjesečne stanke. Iako 200-dnevni SMA sjedi iznad 50-dnevnog SMA, posljednji se nedavno približio dugoročnom pomičnom prosjeku, što bi moglo rezultirati zlatnim križnim signalom u narednim tjednima. Trgovci koji kupuju ETF trebali bi potražiti test visine od 52 tjedna do 89, 56 USD. Stajalište pozicionirano ispod najnižeg mjeseca od 78, 85 USD pruža izvrstan omjer rizika / nagrade od 1: 3, 5 (8, 33 USD: 2, 38 USD), pod pretpostavkom da je u petak cijena zatvaranja od 81, 23 USD.
StockCharts.com
