Što je osnova troškova?
Temelj troška je izvorna vrijednost imovine za porezne svrhe, obično kupovna cijena, prilagođena za podjele dionica, dividende i povrat raspodjele kapitala. Ta se vrijednost koristi za određivanje kapitalnog dobitka koji je jednak razlici između troška osnovice imovine i trenutne tržišne vrijednosti. Izraz se također može upotrijebiti za opisivanje razlike između cijene gotovine i terminske cijene određene robe.
Osnove troškova
Razumijevanje osnova troškova
Na najosnovnijoj razini, osnova troška ulaganja je ukupni uloženi iznos, uvećan za provizije ili naknade koji su uključeni u kupnju. To se može opisati u visini iznosa ulaganja u dolaru ili efektivne cijene po dionici koja je plaćena za ulaganje.
Korištenje ispravne osnovice troškova, koja se naziva i poreznom osnovom, važno je posebno ako ste reinvestirali dividende i raspodjelu kapitalnih dobitaka, umjesto da zarađujete u gotovini. Reinvestiranje raspodjele povećava poreznu osnovicu ulaganja, koju morate prijaviti da biste prijavili manji kapitalni dobitak i stoga platili manje poreza. Ako ne upotrebljavate višu poreznu osnovicu, mogli biste uplaćivati dva puta porez na reinvestiranu raspodjelu.
Ponovno ulaganje dividendi povećava osnovnu vrijednost dionica jer se dividende koriste za kupnju više dionica.
Metoda temelja prosječnih troškova investitori obično koriste za izvještavanje o uzajamnom fondu. Metoda temeljena na troškovima izvještava se s brokerskom kućom u kojoj se drži vaša imovina. Mnoge brokerske tvrtke imaju zadane metode prosječnog troška. Investitori također mogu birati između drugih metoda, uključujući: prvo u prvom izlasku (FIFO), zadnji u prvi izlazak (LIFO), visoku cijenu, nisku cijenu i još mnogo toga. Jednom kada se utvrdi metoda troškovnog ulaganja za određeni uzajamni fond, on mora ostati na snazi. Brokerske tvrtke pružit će investitorima odgovarajuću godišnju poreznu dokumentaciju o uzajamnoj prodaji fondova na temelju izbora njihove metode troška. Koncept osnove troškova u osnovi je jednostavan, ali može postati kompliciran na više načina. Osnovica za praćenje troškova potrebna je za porezne svrhe, ali je potrebna i za praćenje i utvrđivanje uspjeha ulaganja. Ključno je voditi dobru evidenciju i pojednostaviti strategiju ulaganja gdje je to moguće.
Ključni odvodi
- Temelj troška je izvorna cijena koju je sredstvo steklo za porezne svrhe. Kapitalni dobici izračunavaju se izračunavanjem razlike od prodajne cijene do troška. Postoje nekoliko računovodstvenih metoda za prilagodbu osnovice troškova tako da ona bude povoljnija, ali pazite da se pridržavate smjernica IRS-a.
Primjer osnova troškova
Na primjer, ako je prošle godine kupljeno 100 dionica dionica za 1.000 USD, pri čemu je prva godina dividende iznosila 100 USD, a druga godina dividende 200 USD, a sve je reinvestirano, primjenjivi porezni zakon smatra da ta reinvestirana dobit smatra dohotkom. Za potrebe izračuna poreza, prilagođena osnova troškova pri prodaji zaliha bilježit će se u iznosu od 1300 USD umjesto prvobitne nabavne cijene od 1000 USD. Dakle, ako je prodajna cijena 1.500 USD, oporeziva dobit bila bi samo 200 USD (1.500 - 1.300 USD) umjesto 500 USD (1.500 - 1.000 USD). Ako se osnova troška pogrešno evidentira kao 1.000 USD, to rezultira većom poreznom obvezom nego što bi inače trebalo dospjeti.
Usporedbe troškova
Usporedba troškova temelji može biti važno razmatranje. Pretpostavimo da je investitor izvršio sljedeće uzastopne kupovine fonda na oporezivom računu: 1.500 dionica u iznosu od 20 USD, 1.000 dionica po 10 USD i 1.250 dionica po 8 USD. Osnova prosječnog troška investitora izračunava se dijeljenjem 50 000 USD / 3.750 dionica. Prosječni trošak je 13, 33 dolara.
Pretpostavimo da tada investitor proda 1.000 dionica fonda po 19 dolara. Ulagač bi imao kapitalni dobitak od 5.667 dolara koristeći metodu prosječnog troška.
- Dobitak / gubitak koristeći osnovu prosječnih troškova: (19 USD - 13, 33 USD) x 1.000 dionica = 5.667 USD
Rezultati se mogu značajno razlikovati po osnovi troškova.
- Prvo u prvom izlasku: (19 USD - 20 USD) x 1.000 dionica = - 1.000 USDPoslednji prvi izlazak: (19 USD - 8 USD) x 1.000 = 11.000 USDVrijedni troškovi: (19 USD - 20 USD) x 1.000 dionica = - 1.000 USDNiska cijena: (19 USD - 8 dolara) x 1.000 = 11.000 dolara
U ovom slučaju, ulagaču bi bilo bolje da je odabrao FIFO ili metodu visokih troškova za utvrđivanje osnovice troškova prije prodaje dionica. Ove metode ne bi rezultirale oporezivanjem gubitka od 1000 USD. Metodom na bazi prosječnih troškova investitor mora platiti porez na kapitalni dobitak od dobitka od 5.667 dolara.
Kako podjele dionica utječu na troškove troškova
Ako tvrtka podijeli svoje dionice, to će utjecati na vašu cijenu po dionici, ali ne i na stvarnu vrijednost izvornog ulaganja ili trenutne investicije. Nastavljajući s gornjim primjerom, pretpostavimo da tvrtka izdaje dionice 2: 1 gdje jedna stara dionica dobije dvije nove dionice. Osnovicu troškova po dionici možete izračunati na dva načina:
- Uzmite izvorni iznos ulaganja (10.000 USD) i podijelite ga s novim brojem dionica koje imate (2.000 dionica) kako biste došli do nove cijene po dionici (10.000 USD / 2.000 = 5, 00 USD). Uzmite svoj osnovni trošak po dionici (10 USD) i podijelite ga s koeficijentom dijeljenja 2: 1 (10, 00 USD / 2 = 5, 00 USD). (Za čitanje povezano, pogledajte: Razumijevanje podjela dionica.)
Osnova troškova darovitih ili nasljeđenih dionica
U slučaju da su vam dionice date kao poklon, vaša osnova koštanja je trošak osnovnog vlasnika koji vam je poklon dao. Ako se dionicama trguje po nižoj cijeni nego u slučaju davanja dionica, niža stopa je osnova troška. Ako su vam dionice date kao nasljedstvo, osnovna vrijednost dionica za vas kao nasljednika je trenutna tržišna cijena dionica na dan smrti prvobitnog vlasnika.
Mnogo je čimbenika koji će utjecati na vašu cijenu troškova, a na kraju i na porez kad odlučite prodati. Ako je vaša osnova stvarnih troškova nejasna, obratite se financijskom savjetniku, računovođi ili poreznom odvjetniku.
Osnove troškova i ugovori o budućnosti
S obzirom na futures, osnova troškova je razlika između lokalne spot cijene robe i pridružene cijene budućnosti. Na primjer, ako se dogodi da se određeni ugovor o kukuruzu s kukuruzom trguje na 3, 50 USD, dok je trenutna tržišna cijena robe danas 3, 10 USD, postoji osnova troška od 40 posto. Ako je obrnuto istina, s budućim trgovanjem ugovorima od 3, 10 USD, a spot cijena iznosi 3, 50 USD, osnova troškova bila bi negativna 40 centi, jer osnova troškova može biti pozitivna ili negativna, ovisno o uključenim cijenama.
Lokalna spot cijena predstavlja prevladavajuću cijenu za predmetnu imovinu, dok se cijena navedena u terminskom ugovoru odnosi na stopu koja će se dati u određenom trenutku u budućnosti. Futures cijene variraju od ugovora do ugovora, ovisno o mjesecu kada im je istekao rok trajanja.
Kao i kod ostalih mehanizama ulaganja, cijena spota varira ovisno o trenutnim uvjetima lokalnog tržišta. Kako se bliži datum isporuke, cijene futurnih i spot cijena pomiču se zajedno.
