Kada kupujete zalihe, upotrebljavate li podatke za pokretanje svoje odluke? Jeste li ikad pogledali poglavlje s osnovnim analizama podataka o dionicama i našli se izgubljeni?, sastavit ćemo neke od najvažnijih mjernih podataka i objasniti ih kako ih koristiti za donošenje informiranijih odluka.
5 Obavezne metrike za investitore u vrijednosti
Povrat na investiciju
Povrat ulaganja (ROI) jednostavno je novac koji je tvrtka uložila ili izgubila od ulaganja. Ako bi pojedinačni ulagač uložio 1.000 dolara u McDonald's dionice, a pet godina kasnije prodao ga za 2.000 dolara, imao je 100% povrat ulaganja ili ROI. Povrat je podijeljen s troškom investicije za proizvodnju povrata ulaganja.
Problem s ovom metrikom je što je lako manipulirati. Iako je izračunavanje jednostavno, ono što tvrtka odabere uključiti u troškove ulaganja može se promijeniti. Jesu li oni uključili sve troškove u izračun ili odabrane troškove? Prije nego se oslonite na ROI, shvatite kako je izračunat.
Zarada po dionici (EPS)
EPS je mjera dobiti tvrtke. Uzmite dobit, oduzmite dividende i taj broj podijelite s brojem izdanih dionica. Iako će EPS reći investitoru koliko novca zarađuje po dionici, on ne pruža informacije o troškovima. Ako je jedna tvrtka zarađivala 10 dolara po dionici, a druga 12 dolara po dionici, zarada druge tvrtke je impresivnija samo ako su potrošili isti ili manje novca za stvaranje prihoda. Koristite EPS zajedno s drugim mjernim podacima kao što je povrat na kapital.
Cijena za omjer zarade
Omjer cijene i zarade (omjer P / E) uspoređuje trenutnu cijenu tvrtke s njegovom dobiti po dionici. P / E omjer izračunava se dijeljenjem cijene po dionici s prihodom po dionici. Ova metrika jedan je od najboljih načina za ocjenjivanje vrijednosti zaliha.
Ako planirate kupiti novu televiziju, vjerojatno biste usporedili značajke i cijenu više televizora. Očekivali biste platiti više za više značajki. Ako je jedan televizor imao manje značajki i stariju tehnologiju, ali košta isto ili više od ostalih sličnih televizora, taj TV možda i nije dobra vrijednost.
Kada dionica ima veći omjer P / E od ostalih sličnih tvrtki, ulagači mogu smatrati da je dionica precijenjena, osim ako tvrtka ima veće izglede za rast ili nešto drugo zbog čega visoki P / E vrijedi novac. Imajte na umu da stvarna cijena dionica ne daje vrijednost vrijednosti. Dionice više cijene mogu biti manje vrijedne kada se pregledaju P / E.
Povrat na kapital
Povrat na kapital (ROE) mjeri profitabilnost korporacije. Otkriva koliko je tvrtka učinkovita u ostvarivanju profita. Da biste izračunali ROE, podijelite dobit na iznos kapitala ili ukupni iznos novca koji je uložen u tvrtku. Ako je tvrtka A imala zaradu od dva milijuna dolara, ali je dobila milijun dolara kapitala, smatrala bi se učinkovitijom od tvrtke B koja je također zaradila dva milijuna dolara, ali imala je 1, 5 milijuna dolara vlasničkog udjela. Tvrtka A posluje učinkovitije jer su u mogućnosti zaraditi više novca uz manje ulaganja.
ROE se uvijek treba koristiti zajedno s drugim mjernim podacima za procjenu zdravlja i snage zarade tvrtke.
CAGR
Složena godišnja stopa rasta (CAGR) mjeri godišnju stopu rasta investicije. Budući da neke godine mogu ostvariti velike dobitke, dok druge godine mogu vratiti gubitak, investitoru bi moglo biti korisnije da njihov povratak shvati kao prosjek tijekom vremena, a ne iz godine u godinu. Ako ste imali portfelj dionica i nekoliko nekretnina za iznajmljivanje, nakon izračuna CAGR-a, možete povećati svoje ulaganje u vrstu ulaganja koja vraća veći CAGR. Proračun je malo kompliciran, ali možete ga izračunati ovdje.
Dno crta
Uspješni investitori su dobro informirani i sposobni su procijeniti tvrtku koristeći ove i druge metrike. Potražite ove mjerne podatke u odjeljku za temeljnu analizu dionica i sami odlučite isplati li se uložiti u neko poduzeće.
