Za razumijevanje različitih vrsta S&P Dow Jones indeksa važno je započeti s osnovama što je indeks. Indeks slijedi određeni tržišni, sektor, klasu imovine, „koncept“ ili kombinaciju njih kako bi se investitorima pružio jedinstveni, mjerljivi broj koji pomaže u praćenju i sažimanju kretanja prema odabranoj kombinaciji.
Indeks omogućava praćenje uspješnosti odabranih koncepata / kategorija i pridruženih financijskih proizvoda te služi kao mjerilo za usporedne mjere različitih ulaganja. Indeksi se mogu kretati u rasponu od vrlo širokog do izuzetno specifičnog.
Koji su indeksi ponuđeni S&P Dow Jones indeksima (SPDJI)?
S&P Dow Jones indeksi, zajedničko ulaganje McGraw-Hill Financial i CME grupe, nude više od 830.000 indeksa, od kojih su najpopularniji S&P 500 i Dow Jones Industrial Average (DJIA).
Većina S&P Dow Jones indeksa temelji se na kapitalu i može se protezati kroz klase imovine uključujući robu, valutu, fiksni prihod, budućnosti, opcije, privatni kapital i ostale alternativne klase imovine. Veliki broj dostupnih indeksa nudi rješenja za sve moguće potrebe od vrlo širokog indeksiranja do vrlo specifičnog indeksiranja.
Razumijevanje S&P Dow Jones indeksa
Koje su prednosti indeksa trgovanja?
Indeksno trgovanje nudi vrlo visoku likvidnost uobičajeno trgovanih indeksa, zajedno s diverzifikacijom i ublažavanjem rizika specifičnih za dionice. Ulagači mogu odabrati ono na čemu žele trgovati, uključujući polugu / maržu (trgovanje) s malim zahtjevima za maržom i male mini ugovore koji su dostupni uz niske kapitalne potrebe; kratka prodaja dostupna je i na proizvodima koji se temelje na indeksima. I na kraju, niski su brokerski troškovi za trgovanje proizvodima temeljenim na indeksu, kao što su F&O i ETF, a možda će postojati i niža porezna stopa.
Standardni indeksi dostupni od S&P Dow Jones:
Većina S&P Dow Jones indeksa temelji se na zajedničkim kategorijama imovine (kapital, fiksni prihod, roba, valuta i nekretnine).
Obični vanilije bazirani na indeksu najveća su ponuda u ponudi S&P Dow Jones indeksa. Uglavnom usmjerena na određeno tržište, zemlju ili regiju, daljnja kategorizacija dostupna je prema broju uključenih dionica, velikoj i srednjoj maloj granici, sektoru (plavi čip, bankarstvo, zrakoplovstvo) ili konceptu (šerijat, tematski). Veliki skup također uključuje ekološke, socijalne i upravljačke (ESG) indekse kategorije kako bi se pratile tvrtke koje pokazuju veliko angažiranje odgovornosti ESG-a na odabranim tržištima.
S&P Dow Jones indeksi obveznica nude praćenje komunalnih obveznica, korporativnih obveznica, zajmova pod utjecajem kredita, tržišta novca, državnog duga i CDS-a na globalnoj, regionalnoj ili određenoj tržišnoj razini.
S&P Dow Jones valutni indeksi uključuju standardne indekse deviznog tečaja prema osnovnim valutama kao i zaštićene indekse, uključujući one prema osnovnim robnim proizvodima (poput zaštićene naftom i zaštićene zlatom).
S&P Dow Jones robni indeksi prate tržišne cijene roba u budućnosti i pridružene ekonomske pokazatelje. Na primjer, indeks S&P GSCI u svjetskoj proizvodnji prati kretanja cijena i inflaciju globalne ekonomije. S&P Dow Jones indeksi također nude inovativne metodologije, uključujući strateške budućnosti i indekse kontrole rizika za pružanje izloženosti razinama rizika i kontrolama.
S&P Dow Jones indeksi nekretnina prate uspješnost tvrtki koje izravno posluju u području nekretnina (izgradnja, izgradnja, razvoj imovine) i REITS-a. Odabrana sorta koja se zove S&P / Case-Shiller indeksi kućnih cijena prate cijene nekretnina u Sjedinjenim Državama i prilično su popularne mjere cijena nekretnina u SAD-u.
Iza običnog vanilijevog kapitala i ostalih indeksa utemeljenih na imovini, prava glazura na torti je ekskluzivni niz indeksa S&P Dow Jones koji su navedeni u nastavku.
S&P Dow Jones specijalni indeksi
Indeksi potraživanja u zdravstvu prate troškove i korištenje zdravstvenih troškova u različitim žanrovima, kao što su lokacija, zdravstvene usluge koje se koriste, vrsta lijekova itd., Ti indeksi nude vitalne resurse osiguravajućim društvima i zdravstvenim odjelima za njihovu upotrebu.
Potrošački kreditni indeksi temelje se na podacima Experian potrošačkih kredita. Ovi indeksi prate zadane kredite za automatske zajmove, bankovne kartice, prvo hipotekarno jamstvo i drugo založno jamstvo.
Ostali ekskluzivni S&P indeksi Dow Jones
S&P Dow Jones Strateški indeksi omogućavaju investitorima izloženost specifičnim (ili kombinacijama) faktorima kao što su volatilnost, beta i svojstvena ili ekonomska vrijednost dionica (jednofaktorske ili višefaktorske varijante).
S&P Dow Jones indeksi kontrole rizika nude praćenje s ugrađenim mehanizmom kako bi se pokazalo stanje pod utjecajem / iskorjenjivanjem. Indeks uključuje faktor utjecaja koji se mijenja na temelju ostvarene povijesne volatilnosti, tako da temeljni indeks ostaje pod kontrolom.
S&P Dow Jones indeksi dividendi dizajnirani su za praćenje ukupnih isplata dividendi (uključujući alternative dividendi poput preferiranih dionica i MLP-a) iz sastavnih dijelova temeljnog indeksa. Periodično ponovno postavljanje na nulu na datume ponovnog uspostavljanja osigurava ispravnu mjeru ukupne dividende isplaćene u temeljnom indeksu tijekom razdoblja.
S&P Dow Jones VIX indeksi nude referentne točke za očekivanja implicirane volatilnosti i globalno se koriste za trgovanje proizvodima koji se temelje na VIX-u, kao što su ETF-ovi, budućnosti i opcije.
S proizvodima na bazi
Indeksi korporativnih klastera S&P Dow Jones moguće je ulagati u grupacije Samsung, Hyundai ili Mitsubishi
moguće je ulagati u Samsung, Hyundai ili Mitsubishi grupe tvrtki, Sastoji se od navedenih sastavnih dijelova određene korporativne grupe, oni pružaju likvidnu izloženost ulaganjima specifičnim za odabir korporativnih grupacija.
Sastoji se od navedenih sastavnih dijelova određene korporativne grupe, oni pružaju likvidnu izloženost ulaganjima specifičnim za odabir korporativnih grupacija.
Primjeri nekoliko specijalnih indeksa uključuju Dow Jones luksuzni indeks, koji prati 30 najboljih tvrtki u sektoru luksuzne robe i usluga, te indeks ljetnih i zimskih igara Dow Jones, koji prati javno trgovačke tvrtke koje su službeni partneri, sponzori i dobavljači. trenutnih olimpijskih igara.
Ako investitori imaju vrlo specifične potrebe za ulaganjem u nepostojeće prilagođene kriterije, S&P Dow Jones indeksi pružaju mogućnost da naprave prilagođene indekse koji odgovaraju njihovim potrebama. Takve usluge koriste trgovci, investitori i menadžeri fondova za strukturirane proizvode, OTC proizvode i druge prilagođene financijske proizvode. Neke organizacije također dobivaju prilagođene indekse u svrhu promidžbe.
Donja linija:
S&P Dow Jones indeksi nude veliku raznolikost za trgovanje odabranim proizvodima. Ogroman broj pruženih indeksa omogućava investitorima da odaberu one koji odgovaraju njihovim kriterijima. Međutim, ulagači trebaju imati na umu da su indeksni proizvodi visoko prilagođene ponude i temelje se na složenim mehanizmima izračunavanja. Također imajte na umu da se može trgovati indeksima putem drugih financijskih proizvoda kao što su Future, Opcije, ETF-ovi itd., Što dodaje još jedan sloj složenosti trgovanju indeksnim proizvodima. Važno je razumjeti temeljno računanje, identificirati ovisnosti i razmotriti ekstremne scenarije prije donošenja bilo kakvih izbora ili investicijskih odluka.
