Sadržaj
- Fiksne naspram promjenjivih anuiteta
- Neposredna vs. Odgoda anuiteta
- Profesionalci
- Protivnici
- Donja linija
Godišnje mirovine: Osnove
Možda niti jedan investicijski proizvod koji ne postoji ne generira širi spektar reakcija od mirovina za umirovljenje. Osnovna ideja ovih proizvoda osiguranja - zajamčeni tok prihoda, često čitav život - zvuči prilično privlačno. No, kritičari brzo ističu da imaju i mnogo nedostataka, od kojih je najmanje važan trošak u usporedbi s drugim mogućnostima ulaganja. Prije potpisivanja ugovora obavezno shvatite i za i protiv.
Prije nego što razgovaramo o prednostima i nedostacima anuiteta, važno je shvatiti da nisu svi isti. Čini se da ovih dana dolazi u gotovo neograničenom broju sorti, ali u nastavku su samo četiri osnovne vrste.
Ključni odvodi
- Ranuli za umirovljenje obećavaju doživotni zajamčeni mjesečni ili godišnji prihod umirovljenika do njihove smrti. Ti se anuiteti često financiraju godinama unaprijed, u paušalnom iznosu ili kroz niz redovnih plaćanja, a kasnije mogu vratiti fiksni ili promjenjivi novčani tok. Iako se smatra da anuiteti imaju velike prethodne troškove i prijevremene kazne za povlačenje, što ih čini nelikvidnim, oni su sjajni za one koji trebaju dodatni prihod u mirovini.
Fiksne prema varijabilnim mirovinama
Pojedinci se obično mogu kupiti anuiteta bilo s paušalnim plaćanjem ili s nizom plaćanja. S fiksnim proizvodom unaprijed znate koliko ćete dobiti nakon što počne faza "anuitizacije" - odnosno, kada osiguratelj počne vraćati novac. To je zato što je stopa prinosa fiksna za unaprijed određeni broj godina. Općenito, ta stopa je jednaka onome što bi platio depozitni certifikat (CD), pa su prilično konzervativni.
Promjenjivi anuiteti djeluju drugačije. Vaš povrat temelji se na učinku košarice s dionicama i obveznicama, zvanih podračuni, koju odaberete. Postoji veća mogućnost rasta u odnosu na fiksni anuitet, ali postoji i veći rizik. Međutim, osiguratelj vam može omogućiti kupnju vozača koji nudi zajamčeno minimalno povlačenje, čak i ako tržište djeluje loše.
Neposredna u odnosu na odgođenu mirovinu
S trenutnom anuitetom, osiguratelju plaćate jednokratni iznos i odmah započinjete s naplatom redovnih plaćanja. Neki stariji odrasli, na primjer, mogu odlučiti staviti svoje gnijezdo u jaje, nakon što dosegnu mirovinu, kako bi osigurali redoviti tok prihoda.
Nasuprot tome, odgođeni proizvod je dugoročni alat. Nakon uplate ne naplaćujete se do određenog datuma - prije nego što dođete do tog datuma, vaš novac ima mogućnost ili obračunati kamate (fiksni anuitet) ili koristiti tržišne dobitke (promjenjivi anuiteti).
prozodija
-
Anuitete mogu osigurati doživotni dohodak.
-
Porez na odgođenu anuitetu dospijeva tek nakon povlačenja sredstava.
-
Fiksni anuiteti garantiraju stopu prinosa, što se pretvara u stalan tok prihoda.
kontra
-
Oni su složeni i teško ih je razumjeti.
-
Naknade čine anuitete skupljima od ostalih mirovinskih ulaganja.
-
Neto povrat povrata oporezuje se kao obični dohodak.
Profesionalci
Rnute mogu biti privlačne iz različitih razloga, uključujući sljedeće:
Prihod za život. Možda je najuvjerljiviji slučaj anuiteta to što uglavnom osigurava prihod koji ne možete nadživjeti (premda ga neki isplaćuju samo tijekom određenog vremenskog razdoblja). To nije nužno slučaj s tradicionalnim ulaganjima, osim ako je vaše gnijezdo jaje posebno veliko. Za djecu sa skromnijim sredstvima, anuiteta vam osigurava nešto za nadopunu socijalnog osiguranja, čak i ako dostignete zrelu dob.
Odgođene distribucije. Još jedna dobra blagodati anuiteta je njihov odložen porez. S drugim popularnim mirovinskim ulaganjima, poput CD-a, morat ćete platiti ujaka Sama kad dosegnu datum dospijeća. Ali s anuitetima, državi ne dugujete ni jedan denar dok ne povučete sredstva. Taj aspekt vlasnicima omogućuje određenu kontrolu nad plaćanjem poreza. Ostavljanje novca u odgođenom anuitetu može također pomoći u smanjenju poreza na socijalno osiguranje, jer imate manji oporezivi prihod kada odgodite podizanje novca.
Zajamčene cijene. Isplata od varijabilnih anuiteta ovisi o načinu poslovanja na tržištu. Ali s fiksnom vrstom, znate kakva će biti vaša stopa prinosa za određeno vremensko razdoblje. Za starije ljude koji traže predvidljivi tok prihoda to bi mogla biti bolja alternativa od stavljanja novca u dionice ili čak korporativne obveznice.
Protivnici
Kritičari navode sljedeće probleme s anuitetima:
Ogromne naknade. Najveća briga za anuitete je njihov ogroman trošak u odnosu na uzajamne fondove i CD-ove. Mnogi se prodaju preko agenata, a čiju proviziju plaćate značajnim naknadama za prodaju. Proizvodi s izravnom prodajom, koje kupujete izravno od osiguravatelja, mogu vam pomoći u postizanju te velike naknade.
Ali čak i tada biste se mogli suočiti sa znatnim godišnjim troškovima, često višim od 2%. To bi bilo visoko čak i za zajednički fond s aktivnim upravljanjem. A ako uzmete posebne jahače da biste povećali pokrivenost, platit ćete još više.
Nedostatak likvidnosti. Druga zabrinutost je nedostatak likvidnosti. Mnogi anuiteti dolaze s naknadom za predaju, koju imate ako pokušate povući novac u prvih nekoliko godina svog ugovora. Obično razdoblje predaje traje između šest i osam godina, iako su ponekad i duže. Te naknade mogu biti velike, tako da je teško odustati od ugovora nakon što potpišete točkastu liniju.
2%
Tipični troškovi godišnjih troškova na anuitetu - a mogu još više.
Više stope poreza. Izdavatelji često navode porezno odgođeno stanje vašeg interesa i dobit od ulaganja kao glavno prodajno mjesto. Ali ako povučete povlačenje, svaki neto povrat koji ste primili oporezuje se kao običan dohodak. Ovisno o vašem poreznom rangu, to bi moglo biti puno više od stope poreza na kapitalni dobitak.
Ako ste mladi, vjerojatno će vam biti bolja ponuda da maksimizirate svoj 401 (k) plan ili pojedinačni mirovinski račun (IRA) prije nego što novac uložite u varijabilni anuitet.
Složenost. Jedno od kardinalnih pravila ulaganja nije kupiti proizvod koji ne razumijete. Godišnje nisu iznimka. Tržište osiguranja proteklih je godina eksplodiralo velikim brojem novih, često egzotičnih varijacija anuiteta. Neki, poput anuiteta indeksiranog na kapitalu, dolaze s naknadama i ograničenjima tako složenim da malo investitora u potpunosti razumije u što se upada.
Donja linija
Za neke ljude, posebno one koji nisu u mogućnosti upravljati investicijskim portfeljem, mirovina može biti siguran način da osiguraju da ne nadžive imovinu. Ako idete po jedan, samo pripazite na pristojbe, izbjegavajte egzotičnije varijacije i ne sklapajte veći ugovor nego što vam je stvarno potreban.
