Dakle, želite zaraditi na trgovini naftom. Način na koji se cijena nafte kreće u ovom trenutku, imat ćete priliku ući i izaći za ogromnom dobiti. S druge strane, ako niste u pravu, vaša bi shema mogla postati plamen.
Ne biste li željeli da znate kojim putem ide ulje? Iako nitko sigurno ne zna odgovor na to, pomoću logike možete uvelike povećati izglede za uspjeh. U ovom slučaju pogledat ćemo VelocityShares 3x dugo sirovu naftu ETN (UWTI).
Prvo što biste trebali znati je da vrijednosna papira s vrijednosnim papirima kojima se trguje na burzi (ETN) koristi financijske derivate i dug da bi pojačala prinose temeljnog indeksa. To su visoko rizični obrti koji bi se trebali smatrati upravo takvim: obrti. Ne treba im se pristupiti kao ulaganju. Primjerice, u protekla tri mjeseca UWTI je deprecirao 74, 04%. Budući da je ključ igre očuvanje kapitala, treba izbjegavati ovu vrstu trgovine. To je reklo da je u istom vremenskom okviru, VelocityShares 3x obrnuta sirova nafta ETN (DWTI), poskupela 192, 19%. Ako želite uskočiti s obje strane ove trgovine, trebate znati činjenice.
Nažalost, problem sa trgovanjem ETN-om i fondovima kojima se trguje na burzi (ETF) (osim naknada) je što tržište može ostati iracionalnije duže nego što možete ostati solventno. Drugim riječima, čak i ako ste u pravu, logika može potrajati neko vrijeme da se igra. Imajte to na umu dok krećemo naprijed. (Za više pogledajte: Kako ETF-ovi nafte reagiraju na pad cijena energije .)
Govoreći o logici, osnovni razlog pada nafte je globalna deflacija. I postoji jedno što investitori i trgovci moraju zapamtiti: Ne možete zaustaviti deflaciju. Možete ponuditi politiku besplatnog novca i smisliti sve vrste kreativnih načina „nastaviti ekonomiju“, ali na kraju će deflacija pobijediti. Federalne rezerve, kao ni druge sile, nemaju interes vidjeti deflaciju na ručnim satovima. Moguće je da se radi o nasljeđu, a ne o onome što je najbolje za zemlju na dugom putu. Sve se to odnosi na cijenu nafte. Evo zašto. (Za više pogledajte: Što određuje cijene nafte .)
Deflacijski savjeti
Počinje se činiti da je politika Federalnih rezervi stvorila brojne mjehuriće. I baš kao i sva deflacijska okruženja, prvo područje koje je pokazalo pukotine je roba. Globalna potražnja za naftom je pala, a ponuda povećana. Da je to slučaj, ne bi bilo potrebno da član Mense shvati da bi cijena nafte trebala nastaviti padati.
Ako bi gospodarstvo sada moralo stajati na nogama - bez pomoći Federalnih rezervi - trebat će joj jako čvrst štap koji bi mu pomogao da krene naprijed. Ako sumnjate u to, postavite sebi sljedeće pitanje: "Ako je gospodarstvo doista zdravo, zašto još uvijek postoji jednostavna politika novca?"
Svi koji obraćaju pažnju to znaju, a ako čitate ovaj članak, onda obraćate pažnju. Ali velika većina javnosti ne obraća pažnju, već se općenito slaže sa uvriježenim mišljenjem da se niže cijene nafte (i benzina) odnose na izbornu godinu. Ovo je smiješna procjena bez povijesne točnosti. (Za više pogledajte: Odluka OPEC-a šalje zalihe niže.)
Smanjena potražnja, geopolitika
Krajnja točka ovdje je da je smanjena globalna potražnja dovela do deflacijskog okruženja. Kad je potražnja mala, cijene se moraju kretati niže, tako da će potrošači nastaviti kupovati proizvode i usluge. Prvi nagovještaj nadolazećeg deflacijskog okruženja često je u robi, baš kao što je bio i krajem 2008. Na primjer, u srpnju 2008., sirova nafta je trgovala sa 145 USD / barel. Dana 23. prosinca 2008, trgovalo se po 30, 28 USD / barel. Početkom 2009. godine bili smo u deflacijskom okruženju. Ovo je loša vijest za naftu u današnjem svijetu, a nafta će vjerojatno dostići 30 USD / barel prije nego što dostigne 100 USD / barel.
Drugi veliki nagovještaj su geopolitičke napetosti, koje se odnose na slabljenje globalne ekonomije. Rusija je dobar primjer. Te rastuće tenzije još su jedan znak da globalna ekonomija slabi, a ne da jača. Zapamtite, svi su sretni kad zarađuju novac.
Deflacija će se najprije raširiti u Europi. Italija je već tamo. I cijela je eurozona zabilježila godišnju inflaciju od samo 0, 3% u studenom - što je pet godina. Naft će vjerojatno nastaviti spuštati, što UWTI čini manje atraktivnim. (Za više pogledajte: Primer nafte i plinske industrije .)
Dobre vijesti
Jedini ulov koji se ovdje odnosi na deflaciju jest da je to dobra stvar, a ne loša stvar. Da, bit će izuzetno bolno još mnogo godina, ali to je jedini izlaz. Jedini način da se organski ponovno raste je otplata dugova i pad cijena kako bi tvrtke mogle više inovirati, a nekretnine mogu postati pristupačne za prosječnog pojedinca / obitelj. Ovako će se bogatstvo ponovo stvoriti u Americi… mnogo godina od ovog trenutka. (Za više informacija pogledajte: Nagore deflacije .)
Donja linija
Ako namjeravate pokrenuti bilo koji položaj u UWTI-ju, tada bi trebao ulaziti i izlaziti iz mrtve mačke. Ali to je vrijeme gotovo nemoguće i krajnje je rizično. Trenutno su na raspolaganju mnogo bolje mogućnosti trgovanja i ulaganja. Prije donošenja bilo kakvih odluka o investiranju / trgovanju, napravite vlastito istraživanje. (Za više detalja, pogledajte: mrtva mačka odskočiti: medvjed u Bikovoj odjeći? )
