Anuitete mogu zvučati primamljivo kada ih proda prodavac koji, ne slučajno, zarađuje ogromne provizije prodajući ih. Da budemo sigurni, ovaj jedinstveni investicijski proizvod nudi legitimne prednosti. Njegov rast je odgođen porezom, a anuiteti mogu pružiti duševni mir pružanjem pouzdanih prihoda za život.
Ipak, nedostaci anuiteta su mnogobrojni, s velikim slučajem financijskih savjetnika koji se slažu da negativnost nadmašuje pozitivnost ovog investicijskog mehanizma.
Porezni nedostaci
Istina je da ne plaćate porez na anuitetu tijekom njegove faze rasta. Novac koji zaradite u ovom razdoblju odlaže se porezom. Međutim, kad počnete s distribucijom, ne samo da ste oporezovani, nego je i stopa veća nego za mnoga ulaganja. Dobit od anuiteta oporezuje se kao obični dohodak, a ne kao dugoročni kapitalni dobici.
To je posebno loša vijest za bogate ulagače u glavnom poreznom razredu, koji za 2019. i 2020. iznosi 37%. Suprotno tome, dobit od ulaganja koja dobivaju tretman kapitalnih dobitaka oporezuje se znatno nižim od 15% do 20%.
Kazne za prijevremeno povlačenje
Visoke provizije
Razlog zbog kojeg agenti za životno osiguranje pumpaju anuitete do svojih klijenata je jednostavan. Provizije od prodaje anuiteta su ogromne. Nadalje, novac prodavaca koji dobivaju za prodaju ovog proizvoda ne izgleda poput zraka. Skriveni troškovi, investitoru, u konačnici osiguravaju provjeru posrednika.
U stvari, jedan od razloga zašto anuiteti imaju tako pretjerane troškove prijevremenog povlačenja je taj što novac omogućuje omogućavanje provizija na ovom proizvodu da ostanu toliko visoka.
Savjetnik Uvid
James Liotta, CFP®, CPWA®, AIF®, NSSA®
Prominence Capital GP, LLC, Beverly Hills, Kalifornija
Nedostaci anuiteta ovise o vrsti anuiteta. Za jednokratne premijske neposredne anuitete (SPIA-e) izdavatelj jamči novčani tok za života renita. Međutim, dohodovni tok je fiksan i ne povećava se s inflacijom, a glavnica je zaključana i više nije dostupna za hitne slučajeve. Mnoge dodane značajke SPIA-a također će smanjiti mjesečni prihod. U slučaju odgođenog anuiteta, prinosi možda neće biti toliko dobri kao usporedivi proizvodi ako su plaćanja fiksna i mogu imati značajne kolebljivosti i rizike smanjenja ako su plaćanja promjenjiva. Naknade za predaju mogu se primijeniti i na bilo kakve isplate. Konačno, važno je potpuno razumjeti značajke anuiteta, koje sve imaju prednosti i nedostatke, ovisno o jedinstvenim okolnostima investitora.
