Što je Portfolio Manager
Portfelj menadžer je osoba ili grupa ljudi odgovorna za ulaganje uzajamne imovine, fonda kojima se trguje ili zatvorenog fonda, provodi svoju strategiju ulaganja i upravlja svakodnevnim trgovanjem portfeljem. Portfeljski menadžer jedan je od najvažnijih čimbenika koje treba uzeti u obzir pri ulaganju u fondove. Upravljanje portfeljem može biti aktivno ili pasivno, a povijesni podaci o uspješnosti pokazuju da je samo mali broj aktivnih upravitelja fondova dosljedno pobijedio tržište.
BREAKING DOWN Portfolio Manager
Upravitelj portfelja ima veliki utjecaj na fond, bez obzira je li taj fond zatvoreni ili otvoreni uzajamni fond, hedge fond, fond rizičnog kapitala ili fond s kojima se trguje na burzi. Upravitelj portfelja fonda izravno će utjecati na ukupne prinose fonda. Stoga su portfeljni menadžeri obično iskusni investitori, brokeri ili trgovci koji imaju snažnu pozadinu u financijskom upravljanju i bilježe stalni uspjeh.
Portfeljski menadžer, bez obzira na podrijetlo, ili je aktivni menadžer ili pasivni menadžer. Ako menadžer koristi pasivan pristup, njegova strategija ulaganja odražava određeni tržišni indeks. Uz ova sredstva, tržišni indeks koji se koristi kao mjerilo izuzetno je važan jer ulagač treba očekivati slične prinose dugoročno.
Suprotno tome, menadžer može aktivno pristupiti ulaganju; što znači da pokušava dosljedno pobijediti prosječne prinose na tržištu. U ovom je scenariju sam voditelj portfelja izuzetno važan, jer njegov stil ulaganja izravno rezultira povratima fonda. Potencijalni ulagači trebaju potražiti marketinški materijal aktivnog fonda za više informacija o pristupu investiranju.
Važni aspekti menadžera portfelja
Bez obzira na investicijski pristup, svi menadžeri portfelja moraju imati vrlo specifične kvalitete da bi bili uspješni. Prva je ideja koja potiče. Ako je portfelj aktivan, tada je mogućnost izvornog uvida u ulaganja najvažnija. S više od 7000 tvrtki koje mogu birati, aktivni ulagači moraju biti pametni o tome gdje gledaju. Ako menadžer koristi pasivan pristup, početni uvid dolazi u obliku indeksa tržišta koji se odlučio ogledati. Pasivni menadžeri također se moraju pametno odlučiti u vezi s indeksom.
Uz to, vrlo je važan način na koji portfelj menadžer provodi istraživanje. Aktivni menadžeri čine spisak tisuća tvrtki i uparuju ih na popis od nekoliko stotina. Tada se u uži izbor daje analitičarima za financiranje osnova potencijalnih ulaganja, nakon čega portfelj menadžer procjenjuje tvrtke i donosi odluku o investiranju. Pasivni menadžeri također provode istraživanje gledajući različite pasivne pristupe i birajući onaj najprikladniji za fond.
