Što je promjenjiva kamatna stopa?
Plutajuća kamatna stopa je kamatna stopa koja se kreće prema gore i dolje s ostatkom tržišta ili zajedno s indeksom. Može se nazvati i promjenjivom kamatnom stopom jer može varirati tijekom trajanja dužničke obveze. To je u suprotnosti s fiksnom kamatnom stopom, u kojoj kamatna stopa dužničke obveze ostaje konstantna tijekom trajanja zajma.
Ključni odvodi
- Plutajuće stope nose kompanije s kreditnim karticama i najčešće ih se vide hipoteke. Lebdeće stope slijede tržište ili prate indeks. Promjenjive stope se nazivaju i promjenjivim stopama.
Razumijevanje plutajućih kamatnih stopa
Stambene hipoteke mogu se dobiti s fiksnim kamatnim stopama, koje su statične i ne mogu se mijenjati tijekom trajanja hipotekarnog ugovora, ili s promjenjivom ili prilagodljivom kamatnom stopom, koja se periodično mijenja s tržištem.
Važno
Većina kreditnih kartica ima plutajuće kamatne stope.
Na primjer, ako netko uzme hipoteku s fiksnom stopom s kamatnom stopom od 4%, plaća tu stopu za vrijeme trajanja zajma, a njegova plaćanja su ista tijekom cijelog trajanja kredita. Suprotno tome, ako dužnik izvadi hipoteku s promjenjivom stopom, može započeti s 4% stopom, a zatim se prilagoditi, bilo gore ili dolje, mijenjajući tako mjesečne isplate.
U većini slučajeva hipoteke s prilagodljivom stopom (ARM-ovi) imaju stope koje se prilagođavaju na temelju unaprijed postavljene marže i glavnog indeksa hipoteke kao što je Libor, indeks troškova sredstava (COFI) ili mjesečni prosjek blaga (MTA). Na primjer, ako netko uzme ARM s maržom od 2% na temelju Libora, a Libor je na 3% kada se hipotekarna stopa prilagodi, stopa se ponovno postavlja na 5% (marža plus indeks).
Prednosti i nedostaci plutajućih cijena
Kod hipoteka hipoteke s prilagodljivom stopom imaju niže uvodne kamatne stope od hipoteka s fiksnom stopom, što ih može učiniti privlačnijim nekim dužnicima, posebno zajmoprimcima koji planiraju prodaju imovine i vraćanju zajma prije nego što se stopa prilagodi ili dužnicima koji očekuju da će se njihov kapital brzo povećati s porastom vrijednosti kuće.
Druga prednost je što promjenjive kamatne stope mogu plutati i na taj način sniziti mjesečne isplate zajmoprimca. Ključni nedostatak, međutim, je taj što stopa može plutati prema gore i povećati mjesečne isplate zajmoprimca.
Savjetnik Uvid
James Di Virgilio, CIMA®, CFP®
Chacon Diaz & Di Virgilio, Gainesville, FL
Kada je riječ o dugoročnom zaduživanju, najbolje je kloniti se promjenjive kamatne stope ili bilo kojeg varijabilnog zajma, a to je posebno istinito kada su kamatne stope vrlo niske kao sada.
Važno je biti u mogućnosti planirati koliko će vas dugovanja koštati kako biste mogli proračunati kako ćete ga vratiti bez ikakvih iznenađenja.
Kada odlučite koristiti zajam s promjenjivom stopom, u osnovi se kockate kako će kamate ubuduće biti niže. U promjenjivom okruženju kamatnih stopa, svaka bi godina mogla donijeti novu i potencijalno veću kamatnu stopu, što bi moglo značajno povećati iznos kamate koji ćete morati platiti.
Kad su stope povijesno niske kao što su danas, velike su šanse da će se stope u budućnosti povećavati, a ne smanjivati, što čini zajam s promjenjivom kamatnom stopom vrlo lošim izborom, jer realno nema napretka. Stoga je mudar potez korištenjem zajma s fiksnom stopom, posebno u trenutnom okruženju kamatnih stopa.
Posebna razmatranja
Hipoteke nisu jedina vrsta kredita koja može imati promjenjive kamatne stope. Većina kreditnih kartica također ima promjenjive kamatne stope. Kao i kod hipoteka, ove su stope vezane za indeks, a u većini slučajeva, indeks je trenutna osnovna stopa, stopa koja izravno odražava kamatnu stopu koju Federalne rezerve određuju nekoliko puta godišnje. Većina ugovora o kreditnoj kartici navodi da je kamatna stopa naplaćena zajmoprimcu glavna stopa uvećana za određenu maržu.
