Kratkoročni dug smatra se dijelom tekućih obveza poduzeća i uključuje se u izračun obrtnog kapitala. Kratkoročni dug tvrtka mora otplatiti u roku od godinu dana. Budući da se obrtni kapital izračunava kao tekuća imovina tvrtke, umanjena za tekuće obveze, kratkoročni dug smanjuje obrtni kapital.
Kratkoročni dug
Kratkoročni dug kompanija obično posuđuje za financiranje svojih tekućih poslova, poput kupnje sirovina, plaćanja dobavljača i plaćanja unaprijed određenih troškova. Također, ponekad društvo sabire sav svoj kratkoročni dug zajedno s trenutnim dijelom dugoročnog duga, oba su uključena u tekuće obveze bilance stanja. Stoga, bilo kakva reklasifikacija dugoročnog duga u kratkoročni dug ili pozajmljivanje bilo koje tvrtke dospijevaju u roku od godinu dana smanjuje obrtni kapital.
Razmatranja kratkoročnog duga
Postoje određene slučajeve kada tvrtka ima kratkoročni dug posuđivanjem od vjerovnika, ali odmah prebacuje svoj kratkoročni dug na dug, kada je dužan ponovnim uzimanjem kredita na kratkoročnoj osnovi. U ovom slučaju, investitor bi trebao procijeniti je li razumno pretpostaviti da će se kratkoročni dug poduzeća ponovno prevrnuti i, stoga, isključiti taj dug iz izračuna obrtnog kapitala.
Prilagođeni obrtni kapital
U određenim slučajevima ulagači žele razmotriti samo tekuću imovinu i obveze koji se odnose na poslovanje tvrtke i isključiti bilo koje tekuće račune koji imaju veze s financijskim aktivnostima tvrtke, poput kratkoročnog duga. U ovom slučaju, kratkoročni dug ne utječe na izračune prilagođenog obrtnog kapitala.
