Sadržaj
- LA privatni kapital
- Oaktree Capital Group, LLC
- Leonard Green &; partneri
- Kayne Anderson MLP Investments
- Partneri Pacific Coast Capital
- Levine Leichtman Capital
Kao najveći grad na zapadnoj obali i drugi po veličini u Sjedinjenim Državama, Los Angeles služi kao važno financijsko središte. Grad je dom višemilijunske industrije zabave. Uz proizvodnju bogatog bogatstva, prisutnost industrije generira i mnoge startup aktivnosti u gradu, jer poduzetnici smišljaju poslovne ideje kako bi ispunili potrebe u zabavnom poslu.
Položaj grada na Tihom oceanu čini Los Angeles, zajedno s Honoluluom i San Franciscom, glavnim ulazom u važna financijska tržišta u Aziji, uključujući Japan, Singapur, Maleziju i Hong Kong.
Ključni odvodi
- Iako je manje poznat po tome što je financijski središte, Los Angeles je dom nekih uglednih privatnih dioničkih društava. Privatni kapital uključuje ulaganja poput rizičnog kapitala ili otkupa s povlaštenim kapitalom u privatnim tvrtkama. Ovdje proučavamo najveće privatne tvrtke LA i njihova područja poslovanja specijalitet.
LA privatni kapital
Kombinacija velikog novca koji protječe kroz gradsku ekonomiju i njezin plodan krajolik za rastuće startupe i male tvrtke čini Los Angeles popularnim gradom privatnog kapitala. Privatna dionička tvrtka ulaže kapital u privatne tvrtke u zamjenu za vlasnički udio. U tom trenutku, ovisno o tome hoće li tvrtka s privatnim udjelom postati manjinski ili većinski vlasnik, tvrtka može surađivati s postojećim menadžmentom s ciljem prilagođavanja poslovnog plana tvrtke da postane profitabilnija ili može izvršiti potpuno preuzimanje vlasništva tvrtka, čime učinkovito postaje svoje novo upravljanje i restrukturira poslovanje od vrha prema dolje.
Privatni kapital obično cilja dvije vrste tvrtki: osnovana poduzeća koja se bore za profitabilnost i nova poduzeća s inovativnim proizvodima i idejama. Iako u Los Angelesu nisu zastupljene velike tvrtke poput Bain Capital-a, koji je osnovao Mitt Romney, a koji posjeduje preko 70 milijardi dolara imovine, njegova privatna dionica kapitalna je dionica stabilna.
Oaktree Capital Group, LLC
Oaktree Capital Group LLC (NYSE: OAK) daleko je najveća i najpoznatija privatna tvrtka u Los Angelesu. Njegova ukupna imovina, prema 2015. godini, premašuje 17 milijardi dolara. Ciljane tvrtke dolaze iz raznih područja. Zbog svog položaja u Los Angelesu, jedno od glavnih usmjerenja tvrtke je na zabavu i medijsku industriju. Oaktreejeva ulaganja u zabavu uključuju Triton Media Group, Townsquare Media i Cumulus Media.
Ostale industrijske tvrtke obuhvaćaju transport, zdravstvo, naftu i plin i usluge za potrošače. Oaktree se u 2014. udružio s drugom tvrtkom kako bi stekao većinski udio u Fitness First-u, koji je najveći zdravstveni lanac na svijetu. Tvrtka je uložila velika ulaganja u General Maritime, tvrtku koja vodi liniju za naftne tankere iz New Yorka. Oaktree je također kupio dvije velike aluminijske tvrtke u 2010. godini: Aleris International i Almatis Group.
Leonard Green &; partneri
Druga najveća privatna tvrtka u Los Angelesu, mjerena ukupnom imovinom, je Leonard Green &; Partners, sa sjedištem na Bulevaru Santa Monica. Njegova ukupna imovina, prema 2015. godini, premašuje 16 milijardi dolara. Tvrtka cilja mnoge tvrtke u sektoru maloprodaje i proizvoda za široku potrošnju. Neke od najvećih investicija uključuju Rite Aid u 1999. godini, Big 5 sportsku robu u 1992. godini, dvije odvojene investicije u tvrtku Petco (2000. i 2006.) i investiciju u Sport Authority iz 2003. godine. Leonard Green &; Partneri su također stekli vlasničke udjele na Davidovom tržištu za mladenku i cjelovitu hranu.
Preferirani poslovni model tvrtke vrši izvršenje otkupa osnovanih javnih poduzeća i ponovno stavljanje u privatnu mrežu. Otkup pod utjecajem uključuje korištenje posuđenog novca za ulaganje u drugu tvrtku; željeni ishod je, naravno, da dobitak od ulaganja daleko nadmaši kamate akumulirane na posuđenom novcu.
Kayne Anderson MLP Investment Company
Kayne Anderson MLP Investment Company (NYSE: KYN) treća je po veličini privatna tvrtka u Los Angelesu. Njegova ukupna imovina značajno je manja od one u kojoj vode dvije gradske tvrtke. Tvrtka također čini mnogo manja kapitalna ulaganja u ciljane tvrtke. Iako Oaktree rijetko investira manje od 25 milijuna dolara, a tipično ulaganje iznosi između 100 i 200 milijuna dolara, Kayne Anderson investira samo jedan milion dolara, a prosječna veličina ulaganja kreće se blizu 25 milijuna dolara.
Tvrtka se specijalizirala za energetski sektor; konkretno, Kayne Anderson cilja na naftne i plinske tvrtke srednjeg tržišta. Investicijskom portfelju Kayne Anderson nedostaju vrste velikih imena u koje tvrtke poput Oaktree investiraju, ali uključuju mnoge regionalne tvrtke visokog rasta, poput Addison Oil, Blacksand Energy i Ensign Oil &; Plin.
Partneri Pacific Coast Capital
Pacific Coast Capital Partners (PCCP) od 2015. ima imovinu od 6 milijardi dolara, što ga čini četvrtom najvećom tvrtkom s privatnim udjelom u Los Angelesu. Tipična veličina ulaganja tvrtke slična je veličini Kayne Anderson, odnosno oko 25 milijuna dolara po ciljnoj tvrtki. Dok Kayne Anderson povremeno ulaže manje od milijun dolara, PCCP rijetko, ako ikad prijeđe, ispod 5 milijuna dolara.
Glavni fokus tvrtke je na industriji nekretnina. PCCP je uložio 35 milijuna dolara u Hyatt Phoenix i 16 milijuna dolara u Hilton San Jose. Osim hotela i odmarališta, PCCP cilja tvrtke za razvoj nekretnina, uključujući stambene, trgovačke i industrijske. Tvrtka je uložila 35 milijuna dolara u industrijsku razvojnu tvrtku Otay 311. Tvrtka traži programere koji se bave revitalizacijom područja u kojima je teško pogođen. Uložio je 34 milijuna dolara u prijelazni Stanford Place.
Levine Leichtman Capital Partners
Levine Leichtman Capital Partners zaokružuje top pet s imovinom od preko 5 milijardi USD do 2015. godine. Tvrtka ima manje aktivnih ulaganja od Kayne Anderson ili PCCP, ali prosječna veličina ulaganja je veća. Kao i PCCP, minimalni iznos ulaganja za Levine Leichtman iznosi 5 milijuna dolara. Međutim, prosječna veličina ulaganja Levine Leichtmana dvostruka je od PCCP-a: 50 milijuna dolara u odnosu na 25 milijuna dolara.
Ciljno tržište tvrtke i njezin portfelj ulaganja su različiti. Ciljne industrije uključuju trgovinu na malo, restoran i zabavu, financije, proizvodnju, zrakoplovstvo i zdravstvo. Neke od najvećih i najpoznatijih investicija Levine Leichtman uključuju CiCi's Pizza, Beef 'O' Brady's, Quizno's, FASTSIGNS International i AmeriCredit Corporation.
Nekoliko novijih ulaganja tvrtke, od 2015, uključuju Lawn Doctor i Jonathan Engineered Solutions. Levine Leichtman slijedi strategiju za ulaganje u rast. Tvrtka ulaže kapitalna ulaganja u zrele tvrtke koje žele proširiti ili restrukturirati dok zadržavaju vlastitu trenutnu upravljačku i korporativnu strukturu.
