Mnogi investitori analiziraju zalihe na temelju njihovih osnova - poput prihoda, procjene vrijednosti ili trendova u industriji - ali temeljni se čimbenici ne odražavaju uvijek na tržišnoj cijeni. Tehnička analiza želi predvidjeti kretanje cijena ispitivanjem povijesnih podataka, uglavnom cijene i obujma.
Pomaže trgovcima i investitorima da se snađu u jaz između stvarne vrijednosti i tržišne cijene primjenom tehnika poput statističke analize i ekonomije ponašanja. Tehnička analiza pomaže trgovcima u upućivanju na ono što se najvjerojatnije događa s obzirom na prošle informacije. Većina investitora koristi i tehničku i temeljnu analizu za donošenje odluka.
Odaberite pravi pristup
Postoje dva načina za pristup tehničkoj analizi: pristup odozdo prema gore i odozdo prema gore. Često će kratkoročni trgovci imati pristup odozdo prema gore, a dugoročni ulagači pristup odozdo prema gore.
- Top-down. Pristup odozdo prema gore je makroekonomska analiza koja proučava cjelokupnu ekonomiju prije nego što se usredotoči na pojedinačne vrijednosne papire. Trgovac bi se u slučaju dionica prvo usredotočio na ekonomije, zatim sektore, a zatim i na kompanije. Trgovci koji koriste ovaj pristup usredotočeni su na kratkoročni dobitak, za razliku od dugoročnog vrednovanja. Na primjer, trgovac može biti zainteresiran za dionice koje su ispale iz 50-dnevnog pomičnog prosjeka kao priliku za kupnju. Odozdo prema gore. Pristup odozdo prema gore fokusiran je na pojedinačne zalihe, za razliku od makroekonomskog stava. Uključuje analizu zaliha koja je u osnovi zanimljiva za potencijalne ulazne i izlazne točke. Na primjer, ulagač može pronaći podcijenjen dio dionice u silaznom trendu i pomoću tehničke analize identificirati određenu ulaznu točku kad bi se dionica mogla smanjiti. Oni traže vrijednost u svojim odlukama i namjeravaju dugoročno promatrati svoje trgovanje. (Za povezano čitanje pogledajte: Objašnjeno ulaganje odozdo prema gore i odozdo .)
Pored ovih razmatranja, različite vrste trgovaca mogu radije koristiti različite oblike tehničke analize. Dnevni trgovci mogu koristiti jednostavne indikatore trendova i volumena za donošenje odluka, dok trgovci ljuljački ili položaji mogu preferirati obrasce grafikona i tehničke pokazatelje. Trgovci koji razvijaju automatizirane algoritme mogu imati potpuno različite zahtjeve koji koriste kombinaciju pokazatelja glasnoće i tehničkih pokazatelja za pokretanje odlučivanja.
Strategije tehničke analize za početnike
Kako započeti
Pet je temeljnih koraka za započinjanje tehničke analize.
1. Identificirati strategiju tehničke analize ili razviti trgovački sustav.
Prvi korak je prepoznavanje strategije ili razvoj trgovinskog sustava. Na primjer, početnik trgovac može se odlučiti slijediti pokretnu prosječnu crossover strategiju, gdje će pratiti dva pomična prosjeka (50 i 200 dana) u određenom kretanju cijena dionica.
Za ovu strategiju, ako kratkoročni 50-dnevni pomični prosjek prijeđe dugoročni pomični prosjek od 200 dana, ukazuje na trend rasta cijena i generira signal za kupnju. Suprotno vrijedi za signal prodaje. (Za više informacija pogledajte: 4 Uobičajene strategije aktivnog trgovanja .)
2. Identificirajte trgovačke vrijednosne papire koji odgovaraju tehničkoj strategiji.
Neće se sve dionice ili vrijednosni papiri uklopiti s gornjom strategijom, što je idealno za visoko likvidne i isparljive dionice umjesto nelikvidnih ili stabilnih dionica. Različite dionice ili ugovori mogu također zahtijevati različite izbore parametara - u ovom slučaju različiti klizni prosjeci poput pomičnog prosjeka od 15 i 50 dana.
3. Pronađite pravi brokerski račun za izvršavanje obrta.
Nabavite pravi račun za trgovanje koji podržava odabranu vrstu osiguranja (npr. Uobičajene dionice, zalihe novca, budućnosti, opcije itd.). On bi trebao ponuditi potrebnu funkcionalnost za praćenje i praćenje odabranih tehničkih pokazatelja, istovremeno zadržavajući troškove niskim kako bi se izbjeglo konzumiranje profita. Za gornju strategiju funkcionira osnovni račun s pomičnim prosjecima na ljestvicama svijeća.
4. Odaberite sučelje za praćenje i nadzor trgovanja.
Trgovci mogu zahtijevati različite razine funkcionalnosti, ovisno o svojoj strategiji. Na primjer, dnevnim trgovcima bit će potreban račun marže koji pruža pristup kotacijama razine II i vidljivost tvorca na tržištu. Ali za naš gornji primjer, osnovni račun može biti poželjniji kao opcija nižeg troška.
5. Identificirajte sve ostale aplikacije koje su možda potrebne za provedbu strategije.
Možda postoje druge značajke koje su potrebne za maksimiziranje performansi. Neki trgovci mogu zahtijevati upozorenja za mobilne uređaje ili pristup trgovanju u pokretu, dok drugi mogu koristiti automatizirane sustave za trgovanje da izvrše trgovanje u njihovo ime. (Za više informacija pogledajte: Najbolji softver za tehničku analizu za trgovanje .)
Savjeti i čimbenici rizika
Trgovanje može biti izazovno, što znači da je važno raditi domaći zadatak iznad gore navedenih točaka. Neka druga ključna razmatranja uključuju:
- Razumijevanje osnova i logike koja stoji iza tehničke analize. Provjera trgovinskih strategija da biste vidjeli kako bi ih izveli u prošlosti. Prakticiranje trgovanja na demo računu prije ulaganja stvarnog kapitala. Imajte na umu ograničenja tehničke analize kako biste izbjegli skupe neuspjehe i iznenađenja. Zamišljeni i fleksibilni u pogledu skalabilnosti i budućih zahtjeva. Pokušajte procijeniti značajke trgovinskog računa zahtjevom besplatne probne verzije. Počnite s malim u početku i proširite se kako steknete iskustvo.
Donja linija
Mnogi investitori koriste i temeljnu i tehničku analizu pri donošenju investicijskih odluka, jer tehnička analiza pomaže popuniti praznine u znanju. Razvojem razumijevanja tehničke analize, trgovci i ulagači mogu poboljšati svoj dugoročno prilagođeni rizik, ali važno je razumjeti i primijeniti ove tehnike prije nego što počine stvarni kapital kako bi se izbjegle skupe pogreške. (Za srodna čitanja, pogledajte: Spajanje tehničke i temeljne analize .)
