DEFINICIJA SEC obrasca 424B5
Obrazac SEC 424B5 je obrazac s prospektom koji tvrtke moraju podnijeti kako bi otkrile informacije navedene u obrascima 424B2 (podnesenim u vezi s primarnom ponudom vrijednosnih papira) i 424B3 (podnesenim ako se na prospektu dogodile velike promjene). Obrazac SEC 424B5 prikazuje ažurirane podatke o prospektu, činjenice ili događaje iz prethodno podnesenih obrazaca.
RJEŠAVANJE DOLJE SEC obrazac 424B5
Obrazac SEC 424B5 mora se podnijeti u roku od dva radna dana od datuma utvrđivanja ponude ili datuma koji se prvi put koristi nakon dana stupanja na snagu javne ponude ili prodaje vrijednosnih papira. Od društava se zahtijeva da predaju prospekt obrasca 424B5 u skladu s pravilom 424 (b) (5) Zakona o razmjeni vrijednosnih papira iz 1933. godine.
Obrazac SEC 424B5 i Zakon o razmjeni vrijednosnih papira iz 1933. godine
Zakon o vrijednosnim papirima iz 1933. godine donesen je kako bi se osiguralo da su sve nove ponude vrijednosnih papira javnosti detaljno provjerene pažljivim postupanjem i da su rizik i nagrade jasno navedeni u izjavi o registraciji i prospektu. Ovo će osigurati da svi potencijalni investitori imaju puno znanje prije nego što preuzmu nepotreban rizik i izgube svoj novac.
Komisija za vrijednosne papire i burzu (SEC) je federalna regulatorna agencija odgovorna za provođenje Zakona. Svaka stranka koja namjerno krši Zakon iz 1933. godine podliježe pet godina zatvora, novčanoj kazni u iznosu od 10 000 USD ili oboje. Ovim se zakonom također drže direktori, odvjetnici, računovođe, sindikalni osiguravatelji i sve osobe koje su potpisale izjavu o registraciji civilno odgovorne za lažne i zavaravajuće izjave koje sadrži izjava o registraciji i / ili prospekt.
Zakon je toliko strog jer je stvoren u petama burzovnog pada 1929. godine, djelomično nastalog zbog nedostatka transparentnosti. Dakle, ovaj je zakon imao dva glavna cilja: osigurati veću transparentnost u financijskim izvještajima i uspostaviti zakone protiv pogrešnog predstavljanja i lažnih aktivnosti na tržištima vrijednosnih papira.
SEC obrazac 424B5 i početne javne ponude
Obrazac SEC 424B5 mora se popuniti ako se bilo kakve značajne promjene na prospektu tvrtke prije inicijalne javne ponude (IPO). IPO-i se često pojavljuju za manje, mlađe tvrtke koje žele kapital proširiti; međutim, velike tvrtke u privatnom vlasništvu koje žele postati javno trgovane također mogu obavljati IPO. U većini IPO-ova tvrtka koja ide javno ili izdavatelj prikuplja pomoć osiguravajuće tvrtke. Ovaj osiguravajući osigurač, često investicijska banka, pomaže u određivanju vrste vrijednosnog papira za izdavanje, najpovoljnijoj cijeni, iznosu dionica koje će biti izdane i vremenu stavljanja posla na tržište.
