Što znači Prime?
Prime je klasifikacija zajmoprimaca, kamatnih stopa ili udjela na tržištu zajmova za koju se smatra da je visoke kvalitete. Ova se klasifikacija često odnosi na kredite dane najkvalitetnijim glavnim zajmoprimcima kojima se nude najpovoljnije ili relativno niske kamatne stope.
Ključni odvodi
- Prime je izraz koji se odnosi na visoku kvalitetu na tržištu pozajmljivanja. Trajanje se obično povezuje s zajmoprimateljima, zajmovima i / ili stopama. Karakteristike primarnog pozajmljivanja mogu uključivati nizak rizik zadane vrijednosti, visoke kreditne rezultate i izuzetno niske kamatne stope.
Razumijevanje premijera
Unutar tržišta kredita primarno se odnosi na aspekte visokokvalitetnog zajma. Primarni zajmovi smatraju se jednom od skupina zajma s najnižim rizikom koju vjerovnik drži u svojoj bilanci. Glavni zajmovi se obično najlakše prodaju na sekundarnom tržištu.
Glavni zajmoprimci imaju visoku ocjenu kredita i niske relativne zadane rizike koji zarađuju glavnice od kreditora. Sekjuritizirani kreditni proizvodi koji se sastoje u većoj mjeri od primarnih zajmova također mogu dobiti nekoliko prednosti.
Prime posuditelji
Glavna varijabla u određivanju glavnih dužnika je njihov kreditni rezultat. Zajmodavci obično dobivaju podatke o bodovanju na temelju FICO metodologija bodovanja. FICO bodovi mogu biti u rasponu od 300 do 850, a zajmoprimci iznad 620 koji se uglavnom smatraju glavnim zajmoprimcima, ispunjavaju uvjete za primanje zajma. Zajmoprimci koji imaju gotovo savršen rezultat od 750 do 850 mogu se označiti i kao super-najmoprimci.
Kada razmatraju potencijalni zajam, zajmodavci imaju uspostavljene sofisticirane sustave za podnošenje zahtjeva za kredit i osiguravanje kredita. Kreditni rezultat dužnika obično određuje uvjete koje su prihvatljivi. Ostale detaljne varijable također se mogu uzeti u obzir u postupku preuzimanja ugovora, uključujući dužnikov dužnik-dohodak i ukupni kreditni profil. Zajmoprimci visokog kvaliteta kreditnog profila u nekim će slučajevima moći dobiti kredite po najpovoljnijoj stopi. Općenito, dodijeljeni uvjeti zajma razlikuju se od svakog zajmodavca.
Glavni zajmoprimci mogu biti selektivniji u vrstama kredita koje uzimaju s obzirom da su klijenti vrlo traženi od zajmodavaca. Glavni zajmoprimci mogu očekivati da će primiti najnižu kamatnu stopu na zajmodavca. Nerijetko će im se odobriti i veći iznosi financiranja zbog visokog statusa kreditne kvalitete.
Alternativno, korisnici kredita bez subvencije su oni koji uglavnom imaju kreditne ocjene ispod 620. Ti će zajmoprimci morati platiti više kamatne stope. Od njih će se možda tražiti i da daju kreditne ponude mnogo niže kvalitete poput onih s visokim naknadama, visokim stopama i niskim saldom.
Glavni zajmovi
Zajmodavci kategoriziraju kredite izdane iz različitih kategorija za potrebe upravljanja rizikom. Primarni zajmovi nude najniže rizike zajmodavce i obično ih izdaju tradicionalne financijske institucije koje u svojoj bilanci upravljaju raznim kreditnim proizvodima.
Nakon financijske krize i kasnijeg zakona Dodd Frank, zajmodavci u financijskoj industriji zahtijevaju da povećaju kvalitetu kredita koje odobravaju radi nastanka. Dodd Frank implementirao je niz odredbi koje reguliraju standarde osiguranja kreditnog osiguranja posebno za banke. Zakonom su također uvedene hipotekarne hipoteke koje su hipoteke koje ispunjavaju određene uvjete prihvatljive za posebnu zaštitu. Kao rezultat poboljšanih standarda pozajmljivanja, povećao se postotak visokokvalitetnih hipoteka, što je također pomoglo u poboljšanju povjerenja u ekonomsku stabilnost gospodarstva.
Zbog aktivnog tržišta sekundarnih zajmova u kreditnoj industriji zajmodavci također imaju mogućnost zajmova prodavati na otvorenom tržištu ili ih prodavati u svrhu sekuritizacije. Prime zajmovi često su neki od najprofitabilnijih zajmova na prodaju. Na hipotekarnom tržištu klasifikacija zajmova također je ključna karakteristika za portfelj strukturiran na sekundarnom tržištu koji se prodaje vladinim agencijama koje podržavaju vlade, uključujući Ginnie Mae, Freddie Mac i Fannie Mae.
Primarna stopa
Primarna stopa je još jedna komponenta zajma vrhunske kvalitete. Iako se niske stope općenito mogu nazvati glavnim, postoji i najniža stopa kotirana u nekoliko svrha referentne vrijednosti.
Unutar kreditnog tržišta stope slijede prema razgraničenom rasporedu, s tim da je stopa saveznih fondova najniža, a slijedi diskontna stopa, a zatim glavna stopa. Stopu saveznih sredstava utvrđuje Odbor za otvoreno tržište Federalnih rezervi koji je veoma popularni. Stopa saveznih fondova vrlo je kratkoročna stopa koja se koristi za kreditiranje banaka Federalnih rezervi. Diskontna stopa je nešto viša od stope saveznih fondova. Također ga postavlja Federalna rezerva. Diskontna stopa koristi se za kreditiranje banaka Federalnih rezervi komercijalnim bankama. Primarna stopa nešto je viša od diskontne stope. Najviša stopa je stopa koju banke nude za svoje najkvalitetnije korisnike kredita, obično u kategoriji super-premijera.
Primarna stopa može biti teže odrediti od savezne stope i diskontne stope. Jedan od najboljih punomoćnika za najpovoljnije cijene je najpovoljnija cijena Wall Street Journal-a. Ovaj je citat prosjek glavnih cijena u 10 najvećih banaka u Sjedinjenim Državama. Budući da su stope uglavnom na razgraničenom rasporedu na temelju vrsta rizika koji su uključeni, promjena stope saveznih fondova obično će imati neki marginalni učinak na sve stope zaduživanja u cjelini, a najniže su pod utjecajem diskontne stope i premije.
