Što je investicijska piramida
Investicijska piramida je portfeljska strategija koja raspoređuje imovinu u skladu s relativnim razinama rizika ulaganja. Dno piramide sastoji se od investicija s niskim rizikom, srednji dio sastoji se od investicija u rast, a na vrhu su špekulativne investicije. Rizik od ulaganja definiran je varijancom prinosa od ulaganja, ili vjerojatnošću da će ulaganje u velikoj mjeri smanjiti vrijednost.
Objašnjenje piramide investicijskog rizika
POKRIVANJE DOLJE Investicijska piramida
Strategija investicijske piramide gradi portfelj s nisko rizičnim ulaganjima kao osnovom, vlasničkim vrijednosnim papirima etabliranih kompanija kao sredinom i špekulativnim vrijednosnim papirima kao vrhom. Baza (najširi dio piramide) sadržavala bi državne obveznice i vrijednosne papire na tržištu novca, a dionice bi činile sredinu piramide i tada bi vrh bile opcije i budućnosti. Dakle, što se više uspnete na piramidu to je veći rizik i potencijalni povratak.
Primjer investicijske piramide
Kao primjer, Harold je potražio svog financijskog savjetnika za savjet kako pozicionirati svoj portfelj. Savjetnik je predložio da na temelju Haroldovih ciljeva, tolerancije na rizik i vremenskog razdoblja treba usvojiti strategiju investicijske piramide. Savjetnik je predložio da Harold stavi 40-50% svog portfelja u obveznice i vrijednosne papire na tržištu novca, 30-40% u dionice, a ostatak u špekulativne stavke poput derivata i fjučersa.
