Analiza ravnomjernosti je studija koliki je iznos prodaje ili prodanih jedinica potrebno probiti čak i nakon uključivanja svih fiksnih i varijabilnih troškova vođenja poslovanja tvrtke. Analiza ravnomjerne kritičnosti presudna je za poslovno planiranje i financiranje poduzeća, jer pretpostavke o troškovima i potencijalnoj prodaji određuju je li neko poduzeće (ili projekt) na putu ka profitabilnosti.
Kao jednostavan primjer, uzmimo stalak za limunadu. Bez obzira koliko limunade prodajete, i dalje morate plaćati isti iznos najamnine svaki mjesec. Dakle, najam je fiksni trošak. Usporedite to s troškovima limuna: Kupit ćete samo količinu voća koja vam je potrebna da biste zadovoljili potražnju limunade koju predviđate za svoje poslovanje. Ljeti je ovo možda više limuna; zimi manje limuna. To omogućuje kupovinu limuna promjenjivim troškovima. Promjenjivi troškovi rastu proporcionalno vašem poslovanju.
Formula za ravnomjernu analizu
Imajući na umu gornji primjer, proboj se događa kada:
Ukupni fiksni troškovi + ukupni varijabilni troškovi = prihod
- Ukupni fiksni troškovi obično su poznati; oni uključuju stvari kao što su najamnina, plaće, komunalije, trošak kamata, amortizacija i amortizacija. Ukupni varijabilni troškovi su teže znati, ali su procjenjivi i uključuju stvari poput izravnog materijala, naplativog rada, provizija i naknada. Prihod je jedinična cijena * Broj prodanih jedinica
Pomoću ovih informacija možemo algebarski riješiti bilo koji dio zagonetke. Prije ilustracije, treba spomenuti nekoliko točaka.
Prvo je da se unutar formule ne slaže oko toga što je najbolji izjednačivač. Standardna je definicija prihod, ali problem korištenja prihoda je taj što govoreći "moramo prodati X iznos da pokrijemo troškove" isključuje poreze, koji su vrlo stvarni trošak. Pri planiranju poslovanja uvijek biste trebali uzeti u obzir kako izgleda operativni prihod nakon oporezivanja, a ta se mjera naziva Neto operativni profit nakon oporezivanja (NOPAT). Korištenjem NOPAT-a ugradite troškove svih stvarnih operacija, uključujući učinak poreza. Međutim, široko shvaćena definicija koristi prihod, tako da ćemo to koristiti.
Druga kritična točka je da je srž ove formule marža doprinosa, koja igra kritičnu ulogu u operativnom utjecaju.
Treća stvar koju valja napomenuti je da se svaki dio jednadžbe - ukupni fiksni troškovi, ukupni varijabilni troškovi i ukupni prihod - može izraziti kao "Ukupno" ili kao pojedinačno mjerenje, ovisno o tome koju konkretnu mjeru ravnomjernosti trebamo. To je detaljnije istraženo u našem Excelu.
Prodajna prodaja
Kada se gleda ukupna prodaja, mjerenje je u dolarima ($), a ne u jedinicama:
Imajte na umu da to može biti ili po jedinici ili ukupno, jer je izraženo u postocima.
Unutrašnje jedinice
Kada se pogleda ukupna prodaja, mjerenje je u jedinicama, a ne u dolarima. Ovisno o podacima koje imate, možda ćete trebati prevesti ukupne vrijednosti dolara u jedinice po vrijednosti:
Cijena bez proboja
Ovdje rješavamo cijenu s obzirom na poznati fiksni i promjenjivi trošak, kao i procijenjeni broj prodanih jedinica. Primijetite u prve dvije formule, a znamo da je prodajna cijena i da u osnovi izvode količinu koja se prodaje za potpuno postizanje. Ali u ovom slučaju trebamo procijeniti i broj prodanih jedinica (ili ukupnu prodatu količinu) i povezati to kao funkciju prodajne cijene za koju se odlučujemo.
U osnovi, sve ove formule mogu se smatrati oblikom analize razdoblja povrata, osim što je "vrijeme u godinama" učinkovito koliko vremena treba da se generira potrebni broj prodaje u gornjim proračunima.
Analiza ravnomjernosti u Excelu
Sada kada znamo od čega se sastoji jedinstvena analiza, možemo je započeti modelirati u Excelu. Postoji nekoliko načina da se to postigne. Dvije najkorisnije su izradom kalkulatora ravnomjernosti ili upotrebom cilja pretraživanja, koji je ugrađeni Excel alat.
Prikazujemo kalkulator, jer se bolje podudara s najboljim praksama financijskog modeliranja izjavljujući da bi formule trebale biti provaljene i revizijske.
Stvaranjem analize scenarija možemo reći Excel-u da izračuna na temelju jedinice. ( Napomena: Ako se tablica čini mala, desnom tipkom miša kliknite sliku i otvorite je na novoj kartici za veću razlučivost.)
Ili na temelju cijene:
Na kraju, lako možemo izgraditi matricu osjetljivosti kako bismo istražili kako ti čimbenici djeluju. S obzirom na različite strukture troškova, možemo vidjeti raspon cjenovnih cijena od 28 do 133 dolara.
