Što je konačnost plaćanja?
U financijama, izraz "konačnost plaćanja" odnosi se na trenutak kada sredstva, nedavno prenesena s jednog računa na drugi, službeno postaju pravna svojina stranke primatelja.
Ključni odvodi
- Konačnost plaćanja je trenutak u kojem nedavno prenesena sredstva postaju legalno vlasništvo strane primateljice. Koncept je uglavnom poznat vlasnicima institucionalnih računa, koji su često više izloženi rizicima druge ugovorne strane. Tijekom financijskih kriza, konačnost plaćanja može imati važne posljedice za likvidnost financijski ugroženih tvrtki.
Razumijevanje konačnosti plaćanja
Općenito govoreći, vrlo je rijetko da se pojedini vlasnici bankovnih računa brinu oko toga jesu li i kada sredstva koja su položena na njihov račun službeno njihova imovina. Većina ljudi pretpostavlja da se ovaj trenutak događa svaki put kada sredstva postanu vidljiva na njihovim računima.
Iako je ta pretpostavka dovoljno točna za potrebe svakodnevnog osobnog bankarstva, za institucionalne bankarske transakcije to nije nužno točno. Na kraju krajeva, pojedinci s saldom računa do 100.000 USD u pravilu su osigurani od strane Federalne korporacije za osiguranje depozita (FDIC), što znači da su zaštićeni od vjerojatnog slučaja da banka koja obrađuje ili odašilje njihovu transakciju propadne prije nego što transakcija može biti završena.
Za korisnike institucionalnog bankarstva, međutim, saldi na njihovim računima i veličine transakcija često će uvelike premašiti iznos osiguranog FDIC-om. Stoga je pitanje je li određena transakcija finalizirana vrlo praktično pitanje, jer bi dotična sredstva u suprotnom mogla biti izložena potpunom ili djelomičnom gubitku. S strogom operativnom definicijom konačnosti plaćanja institucija primateljica može imati jasnost kada će nedavno primljena sredstva prestati biti osjetljiva na rizike druge ugovorne strane.
Precizno vrijeme kada se postiže konačnost plaćanja posebno je relevantna kada se radi o složenim transakcijama s derivatima. Te transakcije pretežno provode velike financijske institucije koje trguju preko vanberzanskog tržišta (OTC), koje općenito funkcioniraju s ograničenim regulatornim nadzorom i bez podrške državnih aranžmana osiguranja, poput FDIC-a. Za ove institucije od najveće je važnosti likvidnost ugovornih strana u ovim izvedenim ugovorima, osobito u situacijama financijskog naprezanja, poput kreditne krize. U tim situacijama, pitanje je li određena isplata dovršena u strogom pravnom smislu, može značiti razliku između opstanka ili neuspjeha posebno osjetljive tvrtke.
Primjer stvarnog svijeta konačnosti plaćanja
Uz porast internetskih usluga plaćanja računa, mnogi su se kupci morali pitati kada je tačno primljen novac koji su prebacili na plaćanje računa. To je zbog toga što mnoge usluge bankarskog plaćanja putem računa i računa koriste sustav Automatske klirinške kuće (ACH) za obradu plaćanja, što ne dopušta trenutne transfere.
Mnoge tvrtke, s druge strane, ne smatraju račune službeno plaćenim dok se ne uvjere o konačnosti plaćanja. Zbog toga su se mnogi potrošači suočili s bolnom lekcijom da pokretanje automatske isplate računa na datum dospijeća često može rezultirati kašnjenjem u plaćanju, zbog kašnjenja.
