Sadržaj
- Kako rade planovi 401 (k)
- To je raspodjela imovine
- Ravnoteža rizika i povrata
- Kako radi vaš 401 (k)?
- Donja linija
Mrzimo izvući onu staru hedž-y frazu, "to ovisi". Ali čini se. Stopa povrata vašeg plana od 401 (k) izravno je povezana s portfeljem ulaganja koji stvarate svojim doprinosima, kao i trenutnim tržišnim okruženjem.
Ipak, iako je svaki plan 401 (k) drugačiji, doprinosi nakupljeni unutar vašeg plana, koji su raznoliki između ulaganja u dionice, obveznice i novčana sredstva, mogu osigurati prosječni godišnji povrat u rasponu od 5% do 8%.
Ključni odvodi
- Učinkovitost vašeg računa od 401 (k) u potpunosti ovisi o njegovoj raspodjeli imovine. Različita imovina nudi različite donose; općenito, što je veći potencijal rasta, to je i veći rizik. Tipično, pojedinac s dugim vremenskim horizontom preuzima veći rizik u portfelju od onog koji je blizu umirovljenja. Možete usporediti uspješnost svojih 401 (k) uspješnosti udjela s onima slični fondovi ili referentni indeks. Umjereno agresivan portfelj, oko 60% dionica i 40% vozila i gotovine s fiksnim prihodima, bilježi prosječni godišnji povrat u rasponu od 5 do 8%.
Kako rade planovi 401 (k)
Pregledajmo osnove. Plan umirovljenja koji sponzorira poslodavac, poput 401 (k), može biti dragocjeno sredstvo u dugoročnom prikupljanju ušteda. Svaka tvrtka koja nudi plan od 401 (k) pruža mogućnost zaposlenima da doprinose novcem - postotkom njihove plaće - uz pretporeznu osnovicu, odgodom plaće. Poslodavci često daju doprinose za doprinose zaposlenika, i to do određenog postotka, stvarajući još veći poticaj za uštedu.
Iako se razlikuju ovisno o tvrtki i pružatelju plana, svaki 401 (k) nudi niz mogućnosti ulaganja kojima pojedinci mogu dodijeliti svoj doprinos - obično, uzajamne fondove i fondove kojima se trguje na burzi (ETF-ovi). Zaposlenici imaju koristi ne samo od sustavnih ušteda i ponovnog investiranja, rasta oporezivanja ulaganja, oporezivanja doprinosa poslodavaca, već i od planova od 401 (k) ekonomije razmjera i različitih mogućnosti ulaganja.
Sve se odnosi na raspodjelu imovine
Učinkovitost vašeg računa od 401 (k) u potpunosti ovisi o vašoj raspodjeli imovine: odnosno vrsti sredstava u koju ulažete, kombinaciji sredstava i koliko novca ste dodijelili svakom. Ulagači doživljavaju različite rezultate ovisno o mogućnostima ulaganja i alokacijama dostupnim u okviru svojih posebnih planova - i kako ih iskorištavaju. Dva zaposlenika u istoj tvrtki mogla bi sudjelovati u istom planu 401 (k), ali imaju različite stope prinosa, ovisno o vrsti ulaganja koju odaberu.
Različita imovina djeluje različito i udovoljava različitim potrebama. Dužni instrumenti, poput obveznica i CD-ova, daju općenito siguran prihod, ali ne i velik rast - dakle, ne toliko povrat. Nekretnine (dostupne ulagačima u investicijski fond ulaganja u nekretnine (REIT) ili uzajamni fond nekretnina ili ETF) nude prihod, a često i aprecijaciju kapitala. Korporativne dionice, akcionari, imaju najveći potencijalni povrat.
Međutim, svemir dionica je ogroman, a unutar njega se prinosi uvelike razlikuju. Neke dionice nude dobar prihod kroz svoje bogate dividende, ali malo uvažavanja. Dionice plavog čipa i velike kapice - one dobro ustrojenih velikih korporacija - nude stalne prinose, iako na donjoj strani. Manje tvrtke koje se brzo kreću često se nazivaju "dionicama rasta", a kao što naziv govori, imaju potencijal ponuditi visoku stopu povrata. Ali naravno, ono što raste, može pasti: što je veća mogućnost zaliha za agresivni rast, obično su i veće šanse za velike promjene. Zove se odstupanje od rizika.
Zvuči kao reklamni kliše, ali svejedno se ponavlja: Protekli povrat sredstava unutar plana od 401 (k) nije jamstvo budućih performansi.
Raspodjela imovine trebala bi se odrediti na temelju vašeg specifičnog sklonosti riziku, poznatog i kao tolerancija na rizik, kao i duljine vremena koje je potrebno dok ne počnete podizati s svog mirovinskog računa. Ulagačima s niskim apetitom za rizikom bolje se služi stavljanjem ulaganja u manje hlapljive alokacije što bi s vremenom moglo rezultirati nižim stopama povrata. Suprotno tome, vjerojatnije je da će ulagači s većom tolerancijom na rizik odabrati ulaganja s većim potencijalom za veći povrat, ali s većom volatilnošću.
Ravnoteža rizika i povrata
U redu, vratimo se na onaj raspon od 5 do 8% koji smo citirali gore. To je prosječna stopa prinosa, koja se temelji na uobičajenoj umjereno agresivnoj raspodjeli investitora koji sudjeluju u planovima od 401 (k) koja se sastoji od 60% udjela i 40% duga / gotovine. Raspodjela portfelja 60/40 osmišljena je za postizanje dugoročnog rasta kroz dionice uz ublažavanje volatilnosti s obvezničkim i gotovinskim pozicijama.
Što se tiče spektra rizika / nagrade, portfelj 60/40 nalazi se u sredini. Na primjer, ako ulažete u agresivniji portfelj - recimo 70% udjela, 25% duga i samo 5% gotovine, tijekom vremena možete očekivati veće, dvoznamenkaste prinose. Međutim, volatilnost na vašem računu također može biti puno veća.
Suprotno tome, ako biste otišli štedljiviji - 75% duga / instrumenti s fiksnim dohotkom, 15% udjela, 10% gotovine - vaš portfelj imao bi prilično glatku vožnju, ali prinosi od samo 2% do 3% (ovisno o prevladavajućim kamatnim stopama bili).
Obično pojedinac s dugim horizontom preuzima veći rizik unutar portfelja od onog koji je blizu mirovine. A uobičajeno je i oprezno da ulagači postupno prebacuju imovinu unutar portfelja kada se približe odlasku u mirovinu.
Kao način kupnje na jednom mjestu za postizanje ove metamorfoze, ciljni datumski fondovi postali su popularan izbor među 401 (k) sudionicima plana. Ti uzajamni fondovi omogućavaju investitorima da odaberu datum u blizini svoje predviđene godine umirovljenja, kao što je 2025. ili 2050. Sredstva s daljnjim ciljanim datumom usmjeravaju ulaganja na agresivniji način od sredstava koja imaju kratkoročni ciljni datum. Stope povrata sredstava za ciljni datum razlikuju se od tvrtke do tvrtke, ali ta izdvajanja za jedan fond nude praktičan pristup raspodjeli sredstava unutar 401 (k).
$ 106.000
Prosječno 401 (k) plansko stanje od lipnja 2019. kod Fidelity Investments-a, davatelja / administratora za preko 16 milijuna takvih računa
Kako radi vaš 401 (k)?
Dodijelite svoju imovinu kako hoćete, nikad ne možete biti 100% sigurni u povrat koji će ostvariti 401 (k) - zato se to naziva ulaganjem, a ne štednjom. Ali ako želite dojam o izvedbi vašeg portfelja, možete i trebate napraviti usporedbe.
Konkretno, možete usporediti ulaganja na vašem računu s drugim uzajamnim fondovima ili ETF-ovima koji ulažu u sličnu imovinu (korporativne obveznice, dionice s malim kapitalom itd.) Ili imaju slične investicijske ciljeve (agresivan rast, uravnotežen prihod / aprecijacija itd.).). Također možete vidjeti kako određeni fond radi u usporedbi s ukupnim indeksom njegove imovine, sektora ili vrste sigurnosti.
Na primjer, ako ste vlasnik fonda za nekretnine, možda biste željeli vidjeti je li on lošiji ili bolji od američkog indeksa nekretnina Dow Jones (DJUSRE), koji prati preko 100 REIT-ova i tvrtki za nekretnine. Ako posjedujete kapitalne fondove sa širokim kapitalom, možete ih čak i usporediti sa samom dionicom.
No nemojte se iznenaditi ako stvarni povrat indeksa zaostane za 1% do 2%. Ukratko, uzrok je godišnja naknada koju naplaćuju i pojedinačni fondovi, kao i sam plan 401 (k). Nažalost, ovakav trošak prilično je izvan vašeg nadzora i za očekivati je. Međutim, ako se indeks poveća, a vaš fond padne, bojte se, vrlo se bojte.
Donja linija
Nije moguće predvidjeti stopu prinosa unutar 401 (k), ali možete koristiti osnove raspodjele imovine i toleranciju na rizik, u kombinaciji s vremenskim horizontom, kako biste stvorili portfelj koji će vam pomoći da postignete svoje mirovinske ciljeve. Također, pažljivo pogledajte naknade koje povlače različiti izbori. Svaki od ovih čimbenika utječe na ukupnu stopu povrata unutar vašeg računa od 401 (k) i treba ga redovito pregledavati kako bi se osiguralo da vaš račun ispunjava vaše investicijske preferencije i potrebe akumuliranja gnijezda-jaja.
Nema povratka koji je "tačan" za očekivati od 401 (k). Ali nije kao da je to neka situacija ili događaj koji je izvan vaše kontrole - poput gledanja vremena i izrade planova za odmor u skladu s tim. To funkcionira obrnuto: precizno utvrdite što će vam trebati za penziju i vaš vremenski okvir dok ne odete u mirovinu, i odredite šta očekujete od svojih 401 (k) od toga.
