Neto vrijednost imovine po dionici - navps definicija

Što je neto vrijednost imovine po dionici - NAVPS?

Neto vrijednost imovine po dionici (NAVPS) izraz je neto vrijednosti imovine koja predstavlja vrijednost po dionici uzajamnog fonda, fonda koji se trguje na burzi (ETF) ili fonda zatvorenog tipa. Izračunava se dijeljenjem ukupne neto vrijednosti imovine fonda ili tvrtke s brojem izdanih dionica, a poznata je i kao knjigovodstvena vrijednost po dionici.

Formula neto vrijednosti imovine po dionici - NAVPS je

$\begin{matrix} Neto vrijednost imovine po dionici = \frac{NAV}{Dijeli izvanredne} \\ gdje: \\ NAV = Imovina - pasiva \end{matrix} \ početak {poravnanje} & \ text {Neto vrijednost imovine po udjelu} = \ frac { text {NAV}} { text {Dijeljene dionice}} \ & \ textbf {gdje:} \ & \ tekst {NAV} = \ tekst {Imovina} - \ tekst {Obveze} \ \ kraj {usklađeno}$ Neto vrijednost imovine po dionici = Dijeli dospjeleNAV gdje: NAV = Imovina-Obveze

Kako izračunati neto vrijednost imovine po dionici - NAVPS

Neto vrijednost imovine po dionici (NAVPS) izračunava se dijeljenjem neto vrijednosti imovine s brojem izdatih dionica.

Što vam govori NAVPS?

Neto vrijednost imovine po dionici (NAVPS) često se koristi u odnosu na otvorene ili uzajamne fondove, jer se dionice takvih fondova registrirane kod Komisije za vrijednosne papire SAD-a (SEC) otkupljuju po njihovoj neto vrijednosti imovine.

Pozivajući se na gornju formulu neto vrijednosti imovine po dionici (NAVPS), imovina uključuje ukupnu tržišnu vrijednost ulaganja fonda, novca i novčane ekvivalente, potraživanja i obračunate prihode. Obveze su jednake ukupnim kratkoročnim i dugoročnim obvezama uvećanim za sve obračunate troškove, poput plaća osoblja, komunalija i ostalih operativnih troškova. Ukupni broj troškova može biti velik budući da svi troškovi upravljanja, distribucije i marketinga, naknade za agenciju za prijenos, skrbničke i revizorske naknade mogu biti uključeni.

Ključni odvodi

NAVPS predstavlja vrijednost po dionici uzajamnog fonda, ETF-a ili zatvorenog fonda. Često se koristi u odnosu na otvorene uzajamne fondove, budući da se dionice otkupljuju po njihovoj cijeni NAV.Market, a NAVPS, međutim, mogu varirati za zatvorene fondove i ETF-ove.

Primjer kako se koristi neto vrijednost imovine po dionici - NAVPS

Uzmimo u obzir da uzajamni fond s 7, 5 milijuna dionica ima 500 milijuna dolara ulaganja, 15 milijuna dolara u gotovini, 1, 5 milijuna dolara potraživanja i obrađeni prihod u iznosu od 250 000 dolara. Što se tiče obveza, fond ima 20 milijuna dolara kratkoročnih obveza i 5 milijuna dolara dugoročnih obveza. Fond ima 35.000 USD obračunanih operativnih troškova i 15.000 USD ostalih obračunanih troškova. Sredstva, obveze i NAVPS izračunavaju se kao:

$\begin{matrix} Imovina = & $ 500, 000, 000 + $ 15, 000, 000 + $ 1, 500, 000 \\ + $ 250, 000 = $ 516, 750, 000 \\ pasiva = & $ 20, 000, 000 + $ 5, 000, 000 + $ 35, 000 \\ + $ 15, 000 = $ 25, 050, 000 \\ NAVPS = & \frac{$ 516, 750, 000 - $ 25, 050, 000}{7, 500, 000} \\ = & \frac{$ 491, 700, 000}{7, 500, 000} = $ 65, 56 \end{matrix} \ početak {usklađeno} tekst {Imovina} = & \ \ 500.000.000 + \ 15.000.000 $ + \ 1.500.000 $ \\ \ phantom { text {Assets =}} & + \ \ $ 250, 000 = \ 516, 750, 000 $ \ text \ Obveze {Obveze} = & \ \ 20, 000, 000 $ + \ 5, 000, 000 + \ 35, 000 $ \\ \ phantom { text {Obveze} =} & + \ \ $ 15, 000 = \ 25, 050, 000 \\ \ tekst {NAVPS} = & \ \ frac { 516, 750, 000 $ - \ 25, 050, 000} {7, 500, 000 } \ = & \ \ frac { 491, 700, 000} {7, 500, 000} = \ 65, 56 $ \\ \ kraj {usklađeno}$ Aktiva = Aktiva = Obveze = Obveze = NAVPS == 500.000.000 USD + 15.000.000 + 1.500.000 + 250.000 USD = 516.750.000 $ 20.000.000 + $ 5.000.000 + $ 35.000 + 15.000 = 25.050.000 7.500.000 $ 516.750.000 - 25.050.000 7.500.000 $ 491.700.000 = 65.56

Za uzajamne fondove i ETF-ove, NAVPS je često dostupan na web lokacijama poput Morningstara. Kao što je dolje navedeno, tržišna cijena i NAVPS ETF-a mogu se razlikovati. Na primjer, tržišna cijena SPDR S&P 500 ETF iznosi 279, 14 USD od 22. veljače 2019., dok njegov NAVPS na Morningstar-u bilježi 279, 18 USD.

Razlika između NAVPS-a i tržišne cijene

Za uzajamni fond NAVPS je cijena po kojoj se dionice kupuju i prodaju na kraju svakog trgovačkog dana. Fondovi kojima se trguje na burzi (ETF-ovi) i zatvoreni fondovi razlikuju se po tome što trguju dionicama tijekom trgovanja. Budući da su ove vrste fondova podložne tržišnim silama, njihov NAVPS u bilo kojem trenutku može se razlikovati od stvarnih kupoprodajnih cijena fondova.

NAVPS za ETF i zatvorene fondove izračunava se na kraju trgovačkog dana radi izvještavanja, ali se ažurira više puta u minuti u stvarnom vremenu tijekom dana trgovanja.

Ograničenja korištenja neto vrijednosti imovine po dionici - NAVPS

U kontekstu korporativnih financijskih izvještaja javnih trgovačkih društava, NAVPS ili knjigovodstvena vrijednost po dionici obično je ispod tržišne cijene po dionici. Načelo računovodstva povijesnih troškova, koje ima tendenciju podcjenjivanja određenih vrijednosti imovine, te ponude i potražnje na tržištu, uglavnom guraju cijene dionica iznad knjigovodstvene vrijednosti po procjeni dionice.

Saznajte više o neto vrijednosti imovine po dionici - NAVPS

Za povezani uvid, o razlici između NAVPS-a ETF-a i tržišne cijene.

Sadržaj: