Neovisne zalihe nafte i plina lijepo su nagradile ulagače u prvom tromjesečju 2019. jer je Organizacija zemalja izvoznica nafte (OPEC) držala snažne opskrbe i strahovanja od globalnog gospodarskog usporavanja olakšala se na leđima optimizma da će proboj trgovinskih sporazuma između Sjedinjenih Država i Kina je bila na horizontu.
Zabrinjavanje unaprijed dva mjeseca, a pretjerane zabrinutosti zajedno s eskalacijom napetosti u trgovini između SAD-a i Kine uzrokuju da iste dionice ozbiljno ispadaju iz prednosti investitorima. Ako najnovija iteracija smanjivanja carina između dvije najveće svjetske gospodarske supersile nije bila dovoljna za pritisak na naftu, podaci američke vlade objavljeni u srijedu pokazali su iznenađujuće povećanje naftnih zaliha.
Srednja nafta zapadnog Teksasa za isporuku u srpnju (F * CL.NYM) pala je jučer za 5, 7% - što je njezin najbrži jednodnevni pad ove godine - slanje cijena dionica kompanija koje proizvode naftu i plin u slobodni pad usred njegove rasprodaje. "Nedavno stvaranje dionica, zajedno sa strahovima od usporavanja globalnog gospodarstva, trenutno ima tržište u rizičnom načinu", rekao je za CNN Business Rany Fitzmaurice, energetski strateg u Rabobanku.
Trgovci koji se žele pozicionirati za daljnji pad cijene nafte trebali bi nadzirati ova tri igrača iz industrije koja su u četvrtak održala trgovanje ispod tehničke podrške. Ispitajmo pobliže svaki broj i prođite kroz neke taktike trgovanja.
Noble Energy, Inc. (NBL)
Noble Energy, Inc. (NBL) bavi se istraživanjem i proizvodnjom sirove nafte, prirodnog plina i tekućina od prirodnog plina, s operacijama u Sjedinjenim Državama, Izraelu i zapadnoj Africi. Tvrtka sa sjedištem u Houstonu ima neto dokazane rezerve od oko 1, 9 milijardi barela ekvivalenta nafte. Noble Energy zabilježio je u prvom tromjesečju gubitak od 9 centi po dionici, nedostajući očekivanja analitičara od 8 centi po dionici. To se uspoređuje s zaradom od 35 centi po dionici za isto razdoblje prošle godine. Proizvođač nafte i plina planira u drugom tromjesečju ostvariti kapitalne izdatke između 675 i 750 milijuna USD. Od 24. svibnja 2019. dionice Noble Energy imaju tržišnu kapitalizaciju od 10, 41 milijardi USD, isplaćuju dividendu od 1, 78% i trguju do 17, 27% do danas (YTD).
Plemenite dionice okupile su se iznad silaznog padajućeg prosječnog 200-dnevnog prosjeka (SMA) sredinom travnja, ali nisu se uspjele održati iznad popularnog pokazatelja jer su se cijene nafte počele povlačiti. U jučerašnjem trgovanju dionice su se slomile ispod uzlazne linije koja je potkraj prosinca bila na niskom tržištu medvjeda. Taj potez dogodio se na najsnažnijoj količini u posljednja dva tjedna, dodajući uvjerenje u rasprodaju. Oni koji otvore kratku prodaju trebali bi paziti da pokriju svoju poziciju u blizini, 26. prosinca, 16, 94 dolara. Nalog za zaustavljanje gubitka mogao bi biti viši od najvišeg u četvrtak ili razdoblja konsolidacije ranije ovog mjeseca na razini od 24, 65 USD.
Devon Energy Corporation (DVN)
Devon Energy Corporation (DVN) sa sjedištem u Oklahoma City-u istražuje, razvija i proizvodi naftu i prirodni plin u Sjedinjenim Državama i Kanadi. Energetski gigant vrijedan 11, 28 milijardi dolara ima oko 12 900 bušotina i ima rezerve u ukupnoj vrijednosti od 1.927 milijuna barela nafte. Kraljevska banka Kanade smanjila je zalihe Devon energije u "sektorski učinak" iz "boljeg učinka" u ožujku, navodeći rizik od smanjenja tržišnih očekivanja od planirane prodaje imovine. Devon Energy trguje vrhunskim konkurentima, s omjerom cijene i zarade (omjer P / E) od 22, 8 u odnosu na prosjek u industriji od 17, 9. Dionice tvrtke nude prinos od 1, 12% dividende i imaju povrat od YTD od 20, 90% od 24. svibnja 2019. godine.
Cijena dionica Devon Energy nadoknadila je oko 50% njezinog naglog gubitka u četvrtom tromjesečju za 2018. godinu tijekom prva četiri mjeseca ove godine. No, dobra su se vremena naglo završila u četvrtak, a dionice su se uvjerljivo slomile ispod potpore horizontalne trend-linije koja je spajala nekoliko reakcijskih ljuljačkih točaka. Oni koji se bave trgovinom trebali bi postaviti nalog za zauzimanje dobiti blizu niskog zamaha krajem prosinca. Zaštitite kapital trgovanja stavljanjem zaustavnog naloga iznad jučerašnjeg najvišeg na 28, 71 USD. Alternativno, omogućite više prostora za wigling postavljanjem zastoja iznad 50-dnevnog SMA.
Cimarex Energy Co. (XEC)
S tržišnom kapom od 6, 39 milijardi dolara, Cimarex Energy Co (XEC) djeluje kao neovisno poduzeće za istraživanje i proizvodnju nafte i plina, s imovinom prvenstveno u Oklahomi, Texasu i Novom Meksiku. Tvrtka je ukupno dokazala imovinu od 591, 2 milijuna barela ekvivalenta nafte i udjela u 2.902 naftnih i plinskih bušotina. Zarada po dionici (EPS) poduzeća u prvom tromjesečju dosegnula je 1, 20 dolara, a nedostaju procjene analitičara za 17 centi ili 12, 4%. Cimarex pripisuje slabije rezultate padu realiziranih cijena roba. Zalihe nafte i plina daju 1, 17% i vratile su se samo 4, 56% u godini, premašavajući prosjek industrije i indeks S&P 500 za 1, 30%, odnosno 8, 02%, odnosno 24. svibnja 2019. godine.
Dionice Cimarexa od početka veljače trgovale su se neznatno nižim. U tom se razdoblju cijena nekoliko puta pokušala popeti na 50-dnevnu SMA, ali svaki put nije uspjela vidjeti daljnju kupovinu. Prodavači su u četvrtak iskrcali svoje položaje, snizivši dionice za 6, 58% i ispod područja dvomjesečne konsolidacije / nagiba u stranu. Unatoč značajnom padu, indeks relativne snage (RSI) daje očitanje iznad rasprodanog teritorija, što daje dovoljno prostora da nastavi svoj silazni zamah prije nego što lovci na barante uđu na tržište. Razmislite o korištenju slične izlazne strategije za gore spomenute zalihe bankarskim profitom na kapitulaciji do prosinca. Smanjite gubitke ako se cijena poništi i zatvori iznad 50-dnevnog SMA.
StockCharts.com
