Koliki je ukupni omjer kapitala i kapitala - TAC?
Ukupni omjer imovine i kapitala (TAC), koji se također naziva i višestruki TAC, predstavljao je regulatorno ograničenje na bankarski utjecaj postavljen na kanadske financijske institucije koje regulira Ured nadzornika financijskih institucija (OSFI). Od tada ga je zamijenio novi omjer utjecaja koji se temelji na globalnom regulatornom okviru Basel III i više se ne koristi u praksi.
Kako izračunati ukupni omjer kapitala i kapitala - TAC
Omjer ukupne imovine i kapitala izračunat je dijeljenjem ukupne bilansne imovine i nekih vanbilančnih stavki povezanih s kreditnim rizikom, na ukupni regulatorni kapital. Omjer TAC-a kanadskih banaka neprestano je rastao od početka 1960-ih do 1980-ih, kada je dosegao maksimum na oko 40. Tada su velike banke bile podložne višestrukom kapitalu imovine od 30 od 1982 do 1991, kada je bila nametnuta formalna gornja granica od 20, Ta je gornja granica ostala na snazi sve dok nije odlučeno da banke koje ispunjavaju određene uvjete mogu dobiti autorizirani višestruki broj čak 23, u usporedbi s nekim američkim bankama koje su tijekom financijske krize imale omjere TAC-a preko 40.
Relativno niska razina bankarskog utjecaja na početku financijske krize značila je da su kanadske banke izbjegle gubitke i suočile se s manjim pritiskom na uklanjanje rizika od svojih međunarodnih kolega, ublažavajući pad. Zahvaljujući ogromnim razinama državnih hipoteka na njihovim bilancama, nakon rekordnog stambenog procvata, omjeri poluge kanadskih banaka razine 1 - mjera sposobnosti banaka da apsorbiraju gubitke - pala su ispod američkih i europskih kolega.
Razlika između TAC-a i OSFI-ja
OSFI je 2015. godine zamijenio TAC s omjerima utjecaja, kao dio brzog uvođenja kapitalnih pravila Basel III, koji imaju rok do 2022. godine. Kanadske banke su sada dužne, prema Baselu III, održavati zajednički kapitalni kapital razine 1 (CET1) kapitala od 4, 5% rizične ponderisane imovine (RWA), koeficijent kapitala prvog reda od 6% RWA i ukupni omjer kapitala od 8% RWA. Kao rezultat toga, TAC se više ne koristi u praksi.
Ograničenja ukupnog odnosa kapitala i kapitala - TAC
No omjeri CET1 mogu biti zabludu jer ovise o subjektivnom ponderu rizika. Budući da je kanadskim bankama dopušteno da koriste manje pondere od svojih američkih vršnjaka, oni koriste agresivne količine poluge i stvaraju veći rizik. Pitanje je kako bi se sve ovo moglo dogoditi ako kanadski stambeni bum propadne, a banke su prisiljene držati više kapitala nego što to trenutno čine.
Zasad je OSFI najvećim kanadskim bankama pružio veću fleksibilnost u pogledu njihovih kapitalnih zahtjeva. U 2018. godini njihov je osnovni kapital „Basel II“ smanjen „, što ograničava upotrebu modela internog rizika za izračunavanje minimalnih kapitalnih zahtjeva, na 72, 5% sa 90%.
