Kako se razlikuju divergencija pokretne prosječne konvergencije (macd) i indeks relativne čvrstoće (rsi)?

Sadržaj

• MACD
• Indeks relativne čvrstoće
• RSI protiv MACD
• Ostala razmatranja

Pokazatelj divergencije pomične prosječne konvergencije (MACD) i indeks relativne snage (RSI) dva su popularna pokazatelja zamaha koji koriste tehnički analitičari i dnevni trgovci. Iako oboje pružaju signale trgovcima, djeluju drugačije. Primarna razlika leži u onome što je svaka zamišljena za mjerenje.

Ključni odvodi

• MACD i RSI su popularni tehnički pokazatelji koji prate zamah cijena dionica ili drugog vrijednosnog papira. MACD se izračunava oduzimanjem 26-postotne EMA od EMA iz 12 razdoblja i pokreće tehničke signale kad prijeđe iznad (kupiti) ili ispod (da bi prodali) svoju signalnu liniju. RSI uspoređuje bikoviti i medvjedašnji zamah cijena prikazanih u odnosu na grafikon cijene imovine, gdje se signali smatraju prekoračenim kada je indikator iznad 70%, a preprodati kada je indikator ispod 30%.

MACD

MACD se prvenstveno koristi za odmjeravanje snage kretanja cijena dionica. To se postiže mjerenjem odstupanja dvaju eksponencijalnih pomičnih prosjeka (EMA), obično EMA s 12 razdoblja i EMA s 26 razdoblja. Linija MACD nastaje oduzimanjem 26-razdoblja EMA od 12-razdoblja EMA, a linija koja prikazuje devet razdoblja EMA tog izračuna crta se preko osnovnog prikaza MACD-a kao histogram. Nulta linija pruža pozitivne ili negativne vrijednosti za MACD. U osnovi, veće odvajanje između EMA-e od 12 razdoblja i EMA-e od 26 razdoblja pokazuje povećan tržišni zamah, prema gore ili prema dolje.

Primjer MACD.

Indeks relativne čvrstoće

Cilj RSI-a je naznačiti smatra li se neko tržište prekomjernim ili preteranim prodajom u odnosu na nedavne razine cijena. RSI izračunava prosječne dobitke i gubitke cijena tijekom određenog razdoblja; zadano vremensko razdoblje je 14 razdoblja. Vrijednosti RSI-a prikazane su na ljestvici od 0 do 100. Vrijednosti veće od 70 smatraju se pokazateljem prezaduženosti tržišta u odnosu na nedavne razine cijena, a vrijednosti ispod 30 ukazuje na tržište koje je pretprodano. Na općenitijoj razini, čitanja iznad 50 tumače se kao bikovska, a čitanja ispod 50 kao medvjeđa.

Primjer RSI.

RSI protiv MACD

RSI i MACD su pokazatelji zamaha koji slijede trend koji pokazuju odnos između dva pomična prosjeka cijene vrijednosnog papira. MACD se izračunava oduzimanjem 26-razdoblja eksponencijalnog pomičnog prosjeka (EMA) od 12-razdoblja EMA. Rezultat tog izračuna je linija MACD. Devetodnevna EMA MACD-a nazvana "signalna linija" se tada crta na vrhu MACD linije, koja može funkcionirati kao okidač za kupnju i prodaju signala. Trgovci mogu kupiti vrijednosni papir kada MACD pređe iznad svoje signalne linije i prodati, ili kraće, vrijednosni papir kada MACD pređe ispod signalne linije.

Cilj RSI-a je naznačiti smatra li se neko tržište prekomjernim ili preteranim prodajom u odnosu na nedavne razine cijena. RSI izračunava prosječne dobitke i gubitke cijena tijekom određenog razdoblja; zadano vremensko razdoblje je 14 razdoblja s vrijednostima ograničenima od 0 do 100.

MACD mjeri odnos između dvije EMA-e, dok RSI mjeri promjenu cijena u odnosu na nedavne visoke i najniže cijene. Ova dva pokazatelja se često koriste zajedno kako bi analitičarima pružili cjelovitiju tehničku sliku tržišta.

Ova dva pokazatelja mjere zamah na tržištu, ali budući da mjere različite faktore, ponekad daju i suprotne naznake. Na primjer, RSI može pokazati očitavanje iznad 70 tijekom dugog razdoblja, što ukazuje da je tržište prekomjerno pretjerano na strani kupnje u odnosu na nedavne cijene, dok MACD kaže da tržište još uvijek raste u zamahu kupovine. Bilo koji pokazatelj može signalizirati nadolazeću promjenu trenda, pokazujući odstupanje od cijene (cijena se nastavlja viša dok se pokazatelj okreće niže ili obrnuto).

Ostala razmatranja

Budući da dva pokazatelja mjere različite čimbenike, ponekad daju suprotne indikacije. Na primjer, RSI može pokazati očitavanje iznad 70 tijekom dugog razdoblja, što ukazuje da je tržište prekomjerno pretjerano na strani kupnje u odnosu na nedavne cijene, dok MACD kaže da tržište još uvijek raste u zamahu kupovine. Bilo koji pokazatelj može signalizirati nadolazeću promjenu trenda, pokazujući odstupanje od cijene (cijena se nastavlja viša dok se pokazatelj okreće niže ili obrnuto).

Iako se obojica smatraju pokazateljima zamaha, MACD mjeri odnos između dvije EMA-e, dok RSI mjeri promjenu cijena u odnosu na nedavne visoke i najniže cijene. Ova dva pokazatelja se često koriste zajedno kako bi analitičarima pružili cjelovitiju tehničku sliku tržišta.